Hledat v komentářích
Investiční doporučení
Výsledky společností - ČR
Výsledky společností - Svět
IPO, M&A
Týdenní přehledy
 

Detail - články
Facebook stanovil podmínky IPO. Upíše se za 99násobek svého zisku?

Facebook stanovil podmínky IPO. Upíše se za 99násobek svého zisku?

04.05.2012 8:27, aktualizováno: 4.5. 9:51
Autor: Redakce, Patria.cz

Aktualizováno

Vedoucí internetová sociální sít Facebook stanovila cenové rozpětí primární emise svých akcií na 28 až 35 dolarů za kus. Hodnota společnosti tak může dosáhnout až 95 miliard dolarů a Facebook a jeho investoři mohou prodejem celkem 337,4 milionů akcií, největším v historii internetového sektoru, získat až 11,8 miliardy dolarů. Údaje firma poskytla v hlášení americké Komisi pro cenné papíry SEC. Z toho také vyplývá, že stávající akcionáři, kteří také prodávají část svých akcií, je získali na průměru za 1,11 USD/akcie.

Facebook má příští pondělí zahájit prezentaci před plánovaným vstupem na burzu a jeho akcie by měly debutovat pod zkratkou FB na trhu Nasdaq 18. května. Vstup akcií Facebooku na burzu patří k nejočekávanějším finančním událostem roku.

Accel Partners, která je časným investorem Facebooku, a Goldman Sachs budou dvěma největšími prodejci emise, když chtějí společně umístit akcie za 1,8 miliardy dolarů. Goldman Sachs prodává 13,2 milionu akcií za až 461,6 mil. USD, ale nestala se hlavním lídrem emise. Accel Partners chce prodat akcie Facebooku za 1,3 miliardy dolarů. Vlastníci včetně dosavadních investorů a podporovatelů Facebooku, jako je dále například Digital Sky Technologies, nabídnou celkem 157,4 milionu akcií na horním okraji pásma, tedy po 35 USD/akcie. Nikdo se nevzdá celého podílu ve společnosti. Samotný Zuckerberg nabídne 30,2 milionu akcií u celkem ovládaných 533,8 milionu akcií, což mu vynese zhruba 1,1 miliardy dolarů. Výnos bude ale majoritně využit na daňové povinnosti spojené s emisí. Zuckerberg si po emisi podrží 57% hlasovacích práv ve společnosti.

Po IPO Facebook bude mít celkem 2,14 miliardy vydaných akcií typu A a typu B, hodnocených až 75 miliardami dolarů. (na horním pásmu cenového rozpětí). Spolu s využitím opcí se celková hodnota v takovém případě vyšplhá na 96 miliard dolarů.


Facebook v lednu 2011 získal v rámci soukromé emise od Goldman Sachs a Digital Sky 1,5 miliardy dolarů. Hrubý propočet tehdy společnost ocenil na 50 miliard dolarů. Samotná Goldman Sachs a Digital Sky investovaly 500 milionů dolarů, fondy Goldman Sachs a zahraniční investoři pak miliardu dolarů.

Accel, která je největším vnějším držitelem akcií Facebooku, investovala v roce 2005 celkem 12,2 milionu dolarů a ovládá 11,3 % akcií typu B. Na horním pásmu emise bude po jejím dokončení zbývající podíl Accel ohodnocen zhruba 5,7 miliardy dolarů. Digital Sky prodává 26,3 milionu akcií za až 919 milionů dolarů. Dalšími prodejci jsou Elevation Partners, Greylock Partners, Microsoft Corp., šéf Zynga Inc. Mark Pincus či šéf LinkedIn Corp. Reid Hoffman.

Zisk Facebooku v prvním čtvrtletí klesl meziročně o 12 procent na 205 milionů dolarů. Důvodem byl růst výdajů v rámci agresivní expanze firmy. Příjmy za čtvrtletí stouply o 45 procent na 1,06 miliardy USD. Na konci března měl Facebook 901 milionů aktivních uživatelů proti 845 milionech na konci roku 2011.

Nastavené parametry emise znamenají, že při horním okraji upisovacího pásma společnost vstoupí na trh Nasdaq za 99násobek své ziskovosti, což by ji dokonce řadilo na čtvrté místo z pohledu řazení hlavního amerického indexu S&P 500 po Amazon.com, Leucadia National a Equity Residential. Při srovnání dle počtu zaměstnanců, dle ziskovosti, dle čehokoli jiného, valuace je v každém případě vůči dosavadnímu technologickému etalonu Google.

(Zdroj: Facebook, SEC, Bloomberg, AP, CNBC, čtk)


Čtěte více:

Facebook zvýšil tržby meziročně o 45 %, část zisku obětoval prudké expanzi před IPO
24.04.2012 9:06
Sociální sítě Facebook dosáhla v prvním čtvrtletí roku 2012 čistého zi...
Facebook vstoupí na Nasdaq možná již 18. května
02.05.2012 9:33
Americká společnost Facebook příští týden v pondělí zahájí prezentaci ...

Váš názor
Na tomto místě můžete zahájit diskusi. Zatím nebyl zadán žádný názor. Do diskuse mohou přispívat pouze přihlášení uživatelé (Přihlásit). Pokud nemáte účet, na který byste se mohli přihlásit, registrujte se zde.
Aktuální komentáře
18.04.2024
12:56Vasle: Rozdílná měnová politika ECB a Fedu má své limity
11:52Výhled TSMC překonal odhady díky podpoře poptávky po AI čipech
11:36Akcie se zvedají. Jak pevnou oporu dodají firmy?  
9:54Ifo: Německé firmy letos plánují snižování investic
9:05Rozbřesk: Zachrání Super-Mario (znovu) Evropu?
8:45EU nebude formálně vyšetřovat investici Microsoftu do OpenAI
8:30Evropa čelí podle guvernéra BoE menší inflační hrozbě než USA, Microsoft se vyhne vyšetřování kvůli akvizici Open AI a futures jsou zelené  
6:40Fidelity International: Německá medvědí data jsou příznivá pro německé státní dluhopisy
17.04.2024
22:01Zámořské akciové indexy nedokázaly zvrátit úvodní pokles  
18:46Martin Uher: Rozruch na dluhopisech, české banky a zranitelné USA
17:32Wall Street mezi výsledky a sazbami dál klesá  
17:14Jednoduchý scénář: Inflace neklesá, Fed nesnižuje, inflace klesá, Fed snižuje
16:01Tesla žádá akcionáře o obnovení odměn pro Muska, v Indii chce investovat až 3 mld. dolarů
14:36Komentář analytika: Objednávky ASML prudce klesají, avšak výhled zůstává nezměněn  
13:46Míra inflace v EU v březnu zvolnila na 2,6 procenta, v Česku je beze změny
13:40Powell po posledních datech o inflaci signalizuje ještě pozdější začátek snižování sazeb
13:14Reuters: Křetínský zvažuje, že se pokusí převzít vlastníka britské pošty
11:52Komentář analytika: Růst prodejů LVMH zpomaluje, na rozdíl od konkurence však firma dále roste
11:30Powell potvrdil pozdější uvolnění, pozornost se ale přesouvá k výsledkům  
10:22Seidler: Ceny tržních služeb v březnu v souladu s běžným vývojem, ceny rostlinné výroby však skokově vzrostly

Související komentáře
Nejčtenější zprávy dne
Nejčtenější zprávy týdne
Nejdiskutovanější zprávy týdne
Kalendář událostí
ČasUdálost
14:30USA - Index filadelfského Fedu
14:30USA - Nové žádosti o dávky v nezam.
16:00USA - Prodeje starších domů, m/m
16:00USA - Předstihový index Conference Board, m/m