Patria dnes odpoledne vydala novou analytickou zprávu na Komerční banku. Naší dvanáctiměsíční cílovou cenu zvyšujeme na 1 095 na akcii, z dřívějších 955 Kč. Zároveň jsme zvýšili naše krátkodobé doporučení z “redukovat” na “držet”. Naše hlavní (dlouhodobé) doporučení zůstává “držet”.
Dlouhodobé doporučení “držet” ponecháváme i přes zvýšení cílové ceny. Diskont současné tržní ceny vůči naší cílové ceně je totiž jen 5%, což není dostatečně velký růstový potenciál pro nákup akcií KB. Zároveň se však domníváme, že v období před privatizací bude i riziko poklesu titulu KB omezené, a to je také jeden z důvodů zvýšení krátkodobého doporučení na “držet”.
(Ondřej Daťka)