Detail akcie OceanaGold diskuze

May 12, 2025: Analyst Michael Siperco from RBC Capital maintained a buy rating on OceanaGold. // RBC ponechala doporučení „koupit“ a aktualizovala cílovou cenu na 7 CAD.

May 8, 2025: Analyst Cosmos Chiu from CIBC maintained a buy rating on OceanaGold.

zkusil bych malý srovnání s FSM, což je pro mě taková referenční těžařská akcie. Když vezmu základní metriky, jako je těžba apod, jsou obě společnosti celkem srovnatelné. Když jsem koukal na výsledky Oceany, chvílemi jsem měl pocit že koukám na FSM. Nicméně Oceana má 700 mil akcií, kdežto FSM jen 300 milionů. Přesto dokázala Oceana dosáhnout zisku na akcii 0,14 USD, kdežto FSM "jen" 0,20 USD. Oceana tedy dokáže přetavit stejnou těžbu do vyššího čistého zisku. Dividenda: FSM nic, Oceana asi bude vyplácet 0,04 USD na akcii ročně. Vzhledem k výnosu pod 1% asi zanedbatelné. Letos čeká FSM z důvodu prodejů dvou důlních oblastá určitý pokles těžby a zisku a první čtvrtletí nezopakuje. Oceana očekává také slabší 2 a 3 čtvrtletí, ale silný nárůst ve 4. čtvrtletí. Pro rok 2026 očekávají obě společnosti nárůsty oproti roku 2025. FSM se podle mě bude do budoucna snažit o získávání dalších lokalit a výrazné rozšíření težby a s tím související náklady a nebude tedy tolik financí rozdělovat mězi akcionáře, ať už formou dividendy nebo zpětného odkupu. Nicméně nárůst objemu těžby do budoucna může být obrovský. Oceana se také snaží o další rozšiřováýní těžby, ale ne tak dravě a bude více než FSM vracet i akcionářům, což může kurzu dělat dobře. ___Určitou nevýhodou pro Oceanu bude letos split akcií 1:3, kdy se tedy změnší počat akcií na 233 milionů, s čímž by měl být spojen růst kurzu na tojnásobek, to se ale úplně nemusí stát. Většinou split přináší pokles kurzu. Na druhou stranu je to děláno proto, aby se Oceana dostala na oficiální americkou burzu, což může kurz zase posílit. Takže tuto operaci vidím neutrálně. ___No a potom jsou tady rizika, pro obě společnosti stejné, a to je cena zlata. Současná cena zlata motivuje mnoho těžařů k otevírání nových dolů a dotěžování starých dolů v lokalitách, které by třeba při ceně zlata nebyly ziskové. Toto ovšem přinese do budoucna na trh zvýšené množství zlata, což bude tlačit na jeho cenu směrem dolů. Podle mě otázka 2-3 let. Takže velké investice FSM můžou být v tomto ohledu rizikové a jejich návratnost se nemusí dostavit. V tomto vidím pro Oceanu určitou výhodu. (hodně tlačí na vysoké cash flow) Výhoda FSM je, že kromě zlata těží i střibro, olovo a zinek, je tedy více diversifikována, kdežto Oceana těží kromě zlata jen trochu měďi.___Když tedy vezmu všechno v potaz, přijde mi při dnešních kurzech (FSM cca 5 USD a OCANF cca 4 USD) je FSM lehce atraktivnější. Ale fakt jen lehce :-)

Společnost OceanaGold Corporation vykázala silné finanční výsledky za první čtvrtletí roku 2025, které byly poháněny rekordními průměrnými realizovanými cenami zlata a významnými provozními zlepšeními. Společnost dosáhla tržeb ve výši 360 milionů dolarů a zisku na akcii ve výši 14 centů s marží EBITDA 53 %___Key Takeaways: Rekordní průměrná realizovaná cena zlata 2 858 dolarů za unci výrazně zvýšila zisk. Nulový dluh a 18% nárůst zůstatku hotovosti na 228 milionů dolarů posilují finanční pozici. Celoroční výhled produkce zůstává nezměněn a očekává se silný čtvrtý kvartál. Společnost zkoumá potenciální kotaci na americké burze, aby získala přístup k širšímu kapitálovému fondu___Outlook & Guidance: OceanaGold si zachovala svůj celoroční výhled produkce a očekává nejsilnější čtvrtletí produkce ve 4. čtvrtletí roku 2025. Společnost plánuje investovat 45 milionů USD do počátečních prací na projektu Waihi North a usiluje o schválení pro split akcií v poměru 3:1. Prognózy zisku na akcii (EPS) naznačují pokračující růst s projekcí 48 centů pro fiskální rok 2025 a 66 centů pro fiskální rok 2026.___Rizika a výzvy: Kolísání cen zlata může významně ovlivnit tržby a ziskovost. Provozní výzvy, jako je tvrdost rudy a podzemní záplavy, vyžadují průběžné řízení. Regulační rizika spojená se schvalováním nových projektů, jako je projekt Waihi North.___Q&A: Cosmo, analytik, CIBC: Mohl byste se zmínit o kontextu vašeho celoročního výhledu? Je to zřejmě pod vašimi 1 900 až 2 050 dolary za unci za rok. ---Jared Bond, prezident a generální ředitel OceanaGold: Ano, díky, Colesi. Jak jsme již zmínili v dříve, máme v Haile a Macraes k dispozici další odkryvku. Peter zmínil, že v Didipiu máme plánované kapitálové výdaje, které souvisejí s podzemní činností. Vzhledem k tomu, že máme více rudy ze zásob, která zásobuje zejména mlýny v Haile, produkce se ve srovnání s prvním čtvrtletím také snížila. Takže máte silný první kvartál, silný čtvrtý kvartál, trochu jinou produkci, která v kombinaci s vyšší úrovní kapitálových výdajů v daném období než v prvním kvartálu je důvodem, proč držíme výhled v současném rozmezí. Nyní se samozřejmě budeme snažit dostat se k dolní hranici tohoto cenového rozpětí.___Don, analytik, National Bank Financial: Můžete poskytnout aktuální informace o problémech se záplavami v nižších patrech Didipia?---Peter Sharp, provozní ředitel, Asie a Tichomoří, OceanaGold: Stále na tom pracujeme. Takže očekáváme, že do začátku druhé poloviny roku budeme mít veškerou práci hotovou. Náš přístup je, ale zbývá nám ještě trochu práce. Dodáváme nějaké vybavení, podzemní infrastrukturu, která má být instalována ve druhém čtvrtletí, ale očekáváme, že to budeme mít hotové začátkem druhé poloviny roku. Proto jsme v prvních dvou čtvrtletích, pravděpodobně spíše dojde k nárůstu a silné druhé polovině roku.___Don, analytik, National Bank Financial: Co se týče alokace kapitálu, máte naplánovaný rozsáhlý program NCIB. Očekáváte, že budete pokračovat ve zpětných odkupech podobným tempem jako v 1. čtvrtletí po zbytek roku? A očekáváte, že budete i nadále upřednostňovat NCIB před dividendami?---Jared Bond, prezident a generální ředitel OceanaGold: Ano a ano. Takže myslím, že jsme na začátku roku v únoru řekli, že dosáhneme 100 000 000 dolarů, v prvním čtvrtletí jsme dosáhli 20 000 000 dolarů. Stále se setkáváme s názorem, že naše akcie jsou podhodnocené ve srovnání s konkurencí a jejich čistou hodnotou aktiv (NAV). A naši akcionáři naznačili silnou preferenci zpětných odkupů před dividendami. A jen připomínám, že jsme letos dividendu zdvojnásobili. Takže vyplácíme vyšší dividendy. Myslíme si tedy, že máme pěknou rovnováhu mezi zvýšením nebo zdvojnásobením dividend a programem zpětného odkupu akcií, který zvyšuje jejich hodnotu. V daném období jsme akcie zpětně odkoupili za průměrnou cenu 4 CAD za akcii, což nám k dnešnímu dni přináší skvělou návratnost těchto nákupů. A k nákupům, které jsme provedli v loňském roce, si myslím, že jsme se pohybovali kolem 3 CAD za akcii.___Měli jsme z webcastu několik otázek, které by mohly stát za diskusi. Můžete nám trochu přiblížit průzkum na každém z těchto míst? --- Jared Bond, prezident a generální ředitel OceanaGold: Páni. Podívejte, zaprvé, na každé místo vynakládáme více peněz než v minulosti. Vzhledem k perspektivě pozemků, které máme, a cílům, které náš tým vidí, a naší schopnosti investovat peníze do průzkumu, jsme nadšení z průzkumných programů na každém místě. Ale na straně kupujících v Haile jsme oznámili objev ložiska Pisces, které bude pokračovat ve vrtání. Stále jsme nadšení z toho, co existuje v Horseshoe Underground. V Ledbetter Underground obecně vrtáme, abychom pomohli informovat studii o tom, zda tam půjdeme pod zem, nebo do otevřeného dolu. Takže jsme opravdu nadšení z potenciálu v Haile. V Didipio jsme otevřeni do hloubky. Vrtíme poblíž dolu True Blue. Zkoumáme oblast Fox. Nappatan máme jako regionálnější cíl. Takže máme spoustu perspektivních pozemků v Tatipio a okolí, ve kterých aktivně působíme. Macraes, to je skvělé aktivum. Letos vám bude 35 let, nebo bych měl říct, že jste 35 let mladí, a máme zde velký pozemkový balíček a investujeme do něj více peněz, protože ta možnost, která existuje kolem Macraes, je úžasná. Takže se snažíme to definovat. A pak samozřejmě ve Waihi a snažíme se přidat obě unce k jeho zdrojům a přeměnit jeho zdroje na rezervy vrtáním v Martha Underground. A pak Farakiraponga, pravděpodobně jeden z nejzajímavějších průzkumných prospektů na světě v našem odvětví. Je to vysoce kvalitní ložisko. V současné době je velké. Myslíme si, že by mohlo být ještě větší, a proto do toho investujeme spoustu peněz. Jsme opravdu nadšeni z toho, co tým v loňském roce předvedl v průzkumu. Stejně tak jsme nadšeni z toho, co by mohl letos udělat.____A v návaznosti na vaše komentáře k Macraes, můžete nám trochu více povědět o možnostech prodloužení životnosti dolu s ohledem na současnou cenu zlata?---Jared Bond, prezident a generální ředitel OceanaGold: Jistě. Naše rezervní životnost v Macraes je zhruba tři roky při rezervní ceně 1 700 dolarů za unci. Je zřejmé, že když je zlato 3 400 dolarů za unci, dává nám to obrovskou možnost převést zdroje, které jsou rezervovány za 1 900 dolarů za unci, do plánu těžby. To je myslím dalších 3 000 000 uncí nebo tak nějak. Takže vidíme a realizujeme plány za cenu mnohem vyšší, než je naše rezervní cena, mnohem vyšší, než je cena našich zdrojů vzhledem k tomu, kde se ceny zlata nacházejí, ale zároveň nám zbývá dostatek rezervy, abychom z této činnosti vydělali peníze, o které jsme si velmi jisti. Ale víte, že ještě musíte udělat práci a uvidíte, že se to odráží v technologické studii, kterou zveřejníme začátkem příštího roku a která prodlouží životnost dolu Macraes___Očekávali byste, že se výnosy pro akcionáře zvýší, když je cena zlata zhruba o 500 dolarů za unci vyšší než v prvním čtvrtletí? --- JB: Podívejte, dulní zlatá společnost, která není zajištěná, jistě získává výhodu vyšších cen, za jinak stejných podmínek, pokud dokáže udržet své náklady, což se nám podle nás daří dobře, měla by se její hodnota zvýšit. Měli jsme v posledních dvanácti měsících výnos volného cash flow, který je po zdanění k dispozici poskytovatelům kapitálu, ve výši 16 %. To je fantastický výnos a domníváme se, že ve srovnání s ostatními zlatými společnostmi jsme relativně podhodnoceni a doufáme, že s pokračující výkonností a výsledky, jako jsou dnešní, by se to mělo promítnout do vyšších cen. Ale to je na trhu, aby rozhodl.___A trochu více o motivaci pro vstup na americkou burzu?---Jared Bond, prezident a generální ředitel, OceanaGold: Bohužel, na rozdíl od mnoha našich kolegů těžařů nejsme na americké burze. A americké kapitálové trhy jsou velké a od některých akcionářů jsme dostali zpětnou vazbu, že by rádi investovali do Oceana Gold, ale kvůli svým mandátům jsou povinni zůstat na primárních kotacích na americké burze. A proto se domníváme, že kdybychom se dostali na americkou burzu jako naši kolegové, otevřeli bychom širší okruh kapitálu, který by měl zájem o koupi OceanaGold. A pokud by se tak stalo, myslíme si, že dodatečná podpora nákupu by nám měla pomoci realizovat plnou hodnotu společnosti.

OceanaGold je rostoucí producent v oblasti těžby zlata a mědi, který se zavázal k bezpečnému a zodpovědnému maximalizaci generování volného cash flow z našich operací a k dosažení vysokých výnosů pro naše akcionáře. Máme portfolio čtyř provozovaných dolů: zlatý důl Haile ve Spojených státech amerických, důl Didipio na Filipínách a provozy Macraes a Waihi na Novém Zélandu. ___Obchodováno na TSX jako OGC a na OTCQX jako OCANF ; OGC je součástí nasledujících indexů: TSX Composite, TSX/S&P Global Gold, TSX/S&P Global Mining, VanEck Gold Miners ETF (GDX), VanEck Junior Gold Miners ETF (GDXJ), BMO Equal Weight Global Gold (ZGD), Sprott Gold Miners ETF (SGDM) and Sprott Junior Gold Miners ETF (SGDJ) ; Počet akcií v oběhu (k 19. únoru 2025) 702 mil. Nekótované opce a práva (k 19. únoru 2025) 18,2 mil.

VANCOUVER, BC, May 7, 2025: Čistý zisk: 101 mil USD, 0,14 USD/akcii ; Upravená EBITDA: 193 mil USD ; Provozní cash flow na akcii: 0,28 USD, free cash flow: 0,10 USD/akcii____Předpokládá se dosažení celoročního výhledu produkce, nákladů a kapitálových investic. Vyprodukováno 117 400 uncí zlata a 3 400 tun mědi, obojí o 12 % více než v předchozím odpovídajícím čtvrtletí. Celkové náklady na udržení („AISC“)† ve výši 1 796 USD za unci, což je méně než celoroční výhled nákladů. Rekordní průměrná realizovaná cena zlata 2 858 USD za unci, bez zajištění ceny zlata nebo předčasných plateb. Čistý zisk 101 milionů USD a zisk na akcii 0,14 USD. Marže EBITDA† ve výši 53 % a provozní peněžní tok na akcii† ve výši 0,28 USD. Generován silný volný peněžní tok† ve výši 69 milionů USD. Bez dluhů s hotovostí o 18 % vyšší než v předchozím čtvrtletí, která činila 228 milionů USD. Zpětně odkoupeno 7,0 milionů kmenových akcií za 20 milionů USD, průměrná cena 4,03 CAD za akcii. Schváleno zpětné odkupy až do výše 100 milionů USD za celý rok 2025. Vyhlášena čtvrtletní dividenda ve výši 0,01 USD na akcii, splatná v červnu 2025. Oznámen nový objev ložiska Pisces v Haile, které zůstává otevřené v několika směrech. Zveřejněny nové výsledky vrtů s vysokou hodnotou obsahu nálezu ve Wharekirauponga, které nadále prokazují jeho potenciál růstu. Projekt Waihi North na Novém Zélandu je ve zrychleném procesu povolování. Schválení se očekává do konce roku 2025; počáteční práce pokračují.____Gerard Bond, prezident a generální ředitel společnosti OceanaGold, uvedl: „Jsme potěšeni silným a bezpečným začátkem roku, přičemž produkce a náklady jsou v souladu s naším ročním výhledem. Naše provozní páka vůči rostoucím cenám zlata nám v tomto čtvrtletí poskytla značný růst a umožňuje nám v roce 2025 generovat další rok významného volného cash flow. Tato silná výkonnost v kombinaci s naší výjimečnou finanční situací nám poskytuje flexibilitu k dalším investicím do růstu a zvyšování výnosů pro akcionáře.“ Jsme nadšeni z našich příležitostí k organickému růstu a průzkumného potenciálu ve všech provozech. V tomto čtvrtletí jsme dosáhli významného pokroku v odstraňování povrchové odpadní rudy v Haile a Macraes, abychom v tomto roce uvolnili přístup k rudě vyšší kvality, což nás připravuje na zvýšení produkce ve čtvrtém čtvrtletí a v roce 2026. Náš projekt Waihi North, který zahrnuje vysoce kvalitní podzemní ložisko Wharekirauponga, je ve zrychleném procesu povolování a očekáváme, že bude schválen do konce roku.“ Objevili jsme také slibnou novou mineralizaci Pisces v Haile a investujeme do dalšího průzkumu na každém z našich lokalit.“___Zpětný odkup akcií a dividenda: V prvním čtvrtletí roku 2025 společnost odkoupila 7,0 milionu kmenových akcií za protiplnění ve výši 19,6 milionu dolarů. Pro rok 2025 představenstvo schválilo zpětný odkup kmenových akcií v hodnotě až 100 milionů dolarů v rámci aktuálního programu NCIB („Normal Course Issuer Bid“) společnosti, který byl oznámen v červenci 2024.___OceanaGold vyhlásila dividendu ve výši 0,01 dolaru na akcii splatnou v červnu 2025. Akcionáři registrovaní k datu uzavření obchodního dne k 21. květnu 2025 budou mít nárok na výplatu dividendy k 20. červnu 2025. Výplata dividendy se vztahuje na držitele registrovaných kmenových akcií společnosti obchodovaných na torontské burze cenných papírů. Dividendy jsou splatné v amerických dolarech. Tato dividenda se kvalifikuje jako „způsobilá dividenda“ pro účely kanadské daně z příjmu.___Navrhovaná konsolidace akcií: Společnost usiluje o schválení akcionáři na nadcházející výroční valné hromadě a mimořádné hromadě v červnu, aby konsolidovala všechny vydané a nesplacené kmenové akcie na základě konsolidačního poměru, který určí představenstvo, až tři ku jedné. Hlavním strategickým důvodem pro tento krok je zvýšit obchodní cenu kmenových akcií za akcii, aby se snáze splnily požadavky na minimální obchodní cenu hlavní americké burzy. Tento krok je součástí průzkumu potenciálních výhod duálního kotování společností, o kterém se domnívá, že by mohl vést ke zlepšení přístupu k potenciálním investorům, zvýšení prodejnosti a zlepšení likvidity obchodování. Výroční valná hromada a mimořádná hromada akcionářů 2025 se bude konat virtuálně ve středu 20. června.___

Apr 23, 2025: Analyst Don DeMarco from National Bank maintained a buy rating on OceanaGold. // Cílová cena: 7,5 CAD

Apr 22, 2025: Analyst David Hove from Jefferies maintained a buy rating on OceanaGold.// Analytik společnosti Jefferies David Hove dnes ponechal doporučení „koupit“ na akcie OceanaGold (OCANF) a stanovil cenový cíl na 6,00 kanadských dolarů.

Apr 17, 2025: Analyst Farooq Hamed from Raymond James maintained a buy rating on OceanaGold. // Farooq Hamed ze společnosti Raymond James ponechal doporučení „koupit“ na akcie OceanaGold (OCANF) s cílovou cenou 6,50 kanadských dolarů.

Apr 2, 2025: Analyst Shane Nagle from National Bank maintained a buy rating on OceanaGold. // National bank zvyšuje cílovou cenu společnosti OceanaGold (OCANF) na 7 CAD ze 6 CAD a ponechává akciím rating buy.

Mar 13, 2025: Analyst Michael Siperco from RBC Capital maintained a buy rating on OceanaGold. // Analytik RBC Capital Michael Siperco ponechal rating Buy na OceanaGold (OCANF) a stanovil cílovou cenu 6,00 kanadských dolarů.

Apr 12, 2023: Analyst Ovais Habib from Scotiabank maintained a buy rating on OceanaGold. // Analytik Scotiabank Ovais Habib zvýšil cílovou cenu pro OceanaGold z 3,75 CAD na 4,25 CAD a ponechal pro akcie rating Outperform.

Dec 5, 2022: Analyst Wayne Lam from RBC Capital maintained a buy rating on OceanaGold.

Oct 31, 2022: Analyst Wayne Lam from RBC Capital maintained a buy rating on OceanaGold.

Oct 28, 2022: Analyst Mike Parkin from National Bank maintained a buy rating on OceanaGold. // Mike Parkin lowered the price target on OceanaGold Corp. (OGC:CN) (OTC: OCANF) to AUD3.25 (from AUD3.50) while maintaining a Outperform rating

Oct 24, 2022: Analyst Ovais Habib from Scotiabank maintained a buy rating on OceanaGold. OceanaGold price target lowered to C$3.75 from C$4.

Oct 11, 2022: Analyst Wayne Lam from RBC Capital maintained a buy rating on OceanaGold.