Detail akcie NVIDIA diskuze

Nvidia to ma tak pokazde, i pad docasny. Proc? To je ve hvezdach, jak rekl Jensen, je to tajemstvi vesmiru, kteremu nerozumi :)

Obávám se, že je to špatný úhel pohledu. Když bychom se podívali na celý "koláč" produkce čipů v oblasti CPU + GPU tak zjistíme, že samotná NVidie nemá moc velký díl na roční produkci. NVidia má výhodu v hrubé síle ( výkonu ). V tomto ohledu zatím nemá konkurenci. Problém, ale spočívá spíše v tom, že díky pokročilejšího výrobnímu procesu TSMC dokáže Nvidia další & další generaci čipů osadit více transistory + něco optimalizovat. Výsledek je v další generaci vyšší výkon. Nicméně konkurence ukázala již před mnoha lety viz. Apple s jejich M čipy, že výkon nemusí být vše a že úplně nové navržení čipu dává větší smysl, než samotné CPU + GPU + RAM + atd. Nyní s odstupem času tuto cestu před časem zvolil Alphabet s jejich TPU čipy s kterými loni na podzim ohlásil, že otevře všechny zdroje k jeho použití všem odběratelům, kteří o něj budou mít zájem a to zdarma bez licenčních poplatků. Mimo jiné tím vyhlásil NVidii válku, protože ta má svůj jazyk CUDA atd. uzavřen a neumožňuje ho zdarma nabízet svým zákazníkům. Pokud Alphabet časem zvýší výkon svých TPU, tak bude mít NVidia s celým svým uzavřeným byznysem problémy. Pokud vezmeme v potaz příkon, tak nejvýkonější čipy jsou jednoznačně od Apple - jejich výkon na watt je bezkonkurenční. Nvidia je neskutečný žrout elektřiny, efektivita je mizerná. Pokud jakákoliv konkurence časem nabídne výhodnější čipy výkon vs. příkon, NVidia bublina splaskne. Nevím, která fa to bude, ale zcela jistě to někdo bude. Tím jak jsou neskutečně předražené karty od NVidie tím paradoxně do tohoto byznysu začíná přitékat více a více peněz a je jen otázka času, kdy to někde "rupne". Kdysi byl čipový král Intel, poté AMD, poté opět Intel, nyní NVidia, ale samostatným kartám "odbíjí". Apple si bude zcela jistě vyrábět čipy sám pro sebe, Alphabet pro sebe + je nabízí i jiným, Intel má problémy, tam má hodnotu jen ty výrobní linky na čipy, samá architektura x86 je mrtvá, AMD se daří, Microsoft si začíná vyvíjet taky vlastní čipy, + spousty dalších společností. Osobně sázím na Alphabet, jelikož i jejích kvantový počítat ukazuje, že co se týče "výpočetního výkonu" tak je daleko před NVidii, která někdy před 1-2 roky rychle přispěchala s oficiálním prohlášením, že ona taky vyvíjí kvantové počítače - jako vtip dobrý. Nicméně kvantový počítač nelze použít pro běžný provoz, takže to žádného výrobce čipu nepoloží. Nyní je jednoznačný vítěz TSMC, prostě poptávka brutální, konkurence není pro ně žádná, max. problémy kolem Taiwanu. NVidia aktuálně těží z toho, že prostě hyperscaleri kupují vše "hlava nehlava". Tento boom, ale brzy skončí cca 1-2 roky. Jakmile spustí naplno výroby svých vlastních čipů, tak koláč produkce čipů zřejmě půjde na úkor NVidia. Ta logicky začne snižovat marže, aby jejich čipy byly lépe konkurenční.