Hledat v komentářích
Investiční doporučení
Výsledky společností - ČR
Výsledky společností - Svět
IPO, M&A
Týdenní přehledy
 

Detail - články
Nové okénko technické analýzy: Analýza měnového páru USD/CHF

Nové okénko technické analýzy: Analýza měnového páru USD/CHF

17.05.2011 10:59
Autor: Michal Kovář, externí spolupráce

Vítam Vás v mojom svete technickej analýzy. Moje meno je Michal Kovář a cieľom mojich príspevkov a našich stretnutí je a bude interpretácia cenovej histórie (technická analýza) hlavných menových párov za účelom nastolenia poriadku z chaosu. Jeden môj dobrý známy mi povedal, že obchodovanie je hľadanie poriadku v chaose. A to ani neobchoduje. Ak by sa tak rozhodol bude z neho príkladný obchodník. Ďakujem Stano!

Najdôležitejšou vlastnosťou obchodníka, a to netvrdím, že ja ju mám, je držať sa striktnej disciplíny a vidieť jasné signály podľa vlastných pravidiel. Kedže grafická história cien sama o sebe signály neponúka, treba ju pozmeniť a konvertovať na signály cez rôzne filtre a priemery tak, aby bolo jasné kde nakúpiť kde predať a kde sa len pozerať. Áno, pozeranie šetrí nemalé peniaze. Poďme preto spolu nastoliť poriadok z chaosu. Na začiatok by bolo dobré zodpovedať zopár otázok.

A prečo práve tento biznis? Prečo radšej nepredávať kopčeky zmrzliny? Žiadne akademické tituly, história zamestnania a dokonca ani prestížni zamestnávatelia nedávajú nikomu nijakú výhodu uspieť v tomto biznise. Šance sú tu pre všetkých rovnaké. Spomeňte si na definíciu dokonalého trhu podľa Adama Smitha. Veľký počet účastníkov, rovnaký produkt v rovnakej kvalite, neexistencia vstupných a výstupných bariér, nikto nemá takú silu, aby značne ovplyvnil trhovú cenu. Nepríde vám táto definícia ako na mieru ušitá pre obchodovanie na finančných trhoch? Preto sme podľa mňa v správnom biznise a preto je klasické podnikanie neporovnateľne ťažšie. Pamätáte, na čo ste sa pýtali samého seba keď ste si kúpili ojazdené auto? Čo keď sa pokazí a ja ho nedokážem predať? Už sa vám niekedy stalo že sa vaša 100,000 Eurová pozícia pokazila a vy ste ju nemohli predať? Neznie vám to absurdné? A práve preto sme v správnom biznise.

Aktuálny trend USD/CHF (obrázok 1)

trend USDCHF

V dnešnej analýze by som rád venoval priestor páru USD/CHF, ktorý je štvrtý najobchodovanejší menový pár. Prišiel už čas kupovať americký dolár? Odpoveď nájdeme v technickej analýze na obrázku číslo jeden. Ako som v úvode spomínal, budeme cenovú históriu filtrovať. Dnešným filtrom je RSI (21), ktorý má takú danosť, že pri trendujúcom trhu vie ukázať býčí trh (Bull Range), ktorý sa pri RSI nachádza v rozpätí (40-100) a medvedí trh (Bear Range), pre ktorý v prípade RSI existuje pásmo (0-60). Ako vidíme v prípade Švajčiarskeho franku je jasné, že za posledný rok je pár v striktne medveďom trhu. Existujú dva prípady kedy sa RSI priamo priblížil alebo dotkol hodnoty 60 ale tým, že ju nepreťal, všetci predčasní býci škaredo prerobili. Preto sa ani my nebudeme pripájať do skupiny predčasných býkov a aj keď sa RSI dostane nad hranicu 50 ešte stále to neznamená signál na nákup dolára. Možno práve naopak. Všimnite si dva zvýraznené body na grafe, ktoré boli iba korekciou medvedieho trhu a nedočkaví býci prerobili.

Analýza aktuálnej situácie USD/CHF (obrázok 2)

situácie USD/CHF

V pondelok večer klesol pár na úroveň 0.8820 (obrázok 2). Silné fibonacciho číslo 50,00% v spojení s kĺzavým priemerom SMA (50) vytvorili rezistenciu, ktorá zastavila slabšiu korekciu pokračujúceho downtrendu. Ak sa graf na konci dňa prepadne pod 0.88, dalo by sa to považovať za konfirmáciu downtrendu s signál nákup Švajčiarskeho franku inými slovami short USD/CHF.
 
Ak by však americký dolár pokračoval v zostupe, stále ho čaká ešte nepekná psychologická a historická rezistencia (support) pri hodnote 0.9000 alebo (tripple zeros), kde leží nejeden limit order na nákup švajčiarskeho franku a zvažovať preto kúpu USD je zatiaľ predčasné.

Najdôležitejšie na záver: Ak sa už rozhodnete pre nákup Švajčiarskeho franku z akéhokoľvek dôvodu, nikdy neriskuje viac ako 1 percento zo svojho účtu a preto nastavte páku tak, aby vás daný obchod v prípade neúspechu nezaskočil (nezruinoval). Take Profit by mal byť pri hodnotách < 0.86 tak, aby pomer Riziko/Odmena bol aspoň 1:2.

Pozn.: Autor je externím spolupracovníkem Patrie, jeho názory se nemusí vždy shodovat s názorem společnosti. Článek je zařazen do rubriky Viděno zvenčí.


Váš názor
Na tomto místě můžete zahájit diskusi. Zatím nebyl zadán žádný názor. Do diskuse mohou přispívat pouze přihlášení uživatelé (Přihlásit). Pokud nemáte účet, na který byste se mohli přihlásit, registrujte se zde.
Aktuální komentáře
17.07.2025
22:02Dynamické pokračování trendu na indexech v USA  
17:23Traders Talk: Trhy se třesou s Powellovou židlí, volatilita nahrává bankám a ASML jako skrytá šance
17:14Vítězí obrana, prohrávají zemědělci a příroda, hodnotí rozpočet EU server Politico
16:27Uber a Lucid spojují síly, chtějí zaplavit svět autonomními taxíky. Akcie automobilky prudce rostou
16:11Když si soused dá k obědu kuře a vy nic…
15:36Pepsi (+6 %) potěšila a akcie postupně dohání letošní ztráty  
14:56ČEZ a Rolls-Royce SMR začnou připravovat první modulární reaktor v Česku
14:16Firmě PepsiCo ve čtvrtletí klesl zisk o 59 procent, tržby se ale mírně zvýšily
13:17Blíží se další raketový růst? Co od výsledků Netflixu očekávat
11:55Eurostat: Inflace v EU v červnu zrychlila na 2,3 procenta, v ČR na 2,8 procenta
11:52Kryptotýden pokračuje: Trump chce z USA kryptoměnovou velmoc. Digitální dolar ale odmítá
11:04Trump zvyšuje tlak na Fed a zvedá hrozbu pro dolar. Včerejšek byl další test  
10:39TSMC: dvouciferný růst zisku pátý kvartál v řadě a silný výhled na třetí čtvrtletí
10:18Volvo předčilo očekávaní, v Americe mění strategii. Akcie poskočily o 10 %
9:12Rozbřesk: Jaké Trumpově celní sazbě čelí Česko? A proč je na tom Slovensko nejhůře?
8:53Trump se blíží dohodě s EU, Německo odmítlo rozpočet EU a Coca-Cola přejde na třtinový cukr  
6:16Jsou namístě mírnější odhady přínosů umělé inteligence?
16.07.2025
22:00Wall Street si přes Trumpovo zastrašování Powella připsala další zisky  
18:23Jsou americké akcie drahé, nebo jen nad svým valuačním standardem? To mohou být dvě rozdílné věci
16:55Evropská komise chce výrazně zvýšit sedmiletý rozpočet: z 1,2 na dva biliony eur

Související komentáře
Nejčtenější zprávy dne
Nejčtenější zprávy týdne
Nejdiskutovanější zprávy týdne
Kalendář událostí
ČasUdálost
Abbott Laboratories (06/25 Q2, Bef-mkt)
General Electric Co (06/25 Q2, Bef-mkt)
Novartis AG (06/25 Q2, Bef-mkt)
PepsiCo Inc (06/25 Q2, Bef-mkt)
US Bancorp (06/25 Q2, Bef-mkt)
6:30Nordea Bank Abp (06/25 Q2)
7:00ABB Ltd (06/25 Q2)
7:00EQT AB (03/25 Q1)
7:00Volvo Car AB (06/25 Q2)
7:20Volvo AB (06/25 Q2)
7:30Evolution AB (06/25 Q2)
14:30USA - Index filadelfského Fedu
14:30USA - Maloobchodní tržby, m/m
14:30USA - Nové žádosti o dávky v nezam.
22:00Interactive Brokers Group Inc (06/25 Q2)
22:01Netflix Inc (06/25 Q2)