Ratingová agentura Moody´s Investors Service snížila samostatný rating finanční síly (BFSR) maďarských bankovních ústavů K&H Bank, Budapest Bank, Mortgage Bank, Hungary and MKB Bank. Agentura následně snížila i vkladový a úvěrový rating zmiňovaných bank. Postiženo bylo také hodnocení vkladů v domácí měně Bank a Mortgage Bank, které mají v zemi dominantní pozici, a dále pak úvěrů v cizí měně Bank. Hlavní rating (BFSR) Bank agentura nadále hodnotí známkou „D+” se stabilním výhledem.
Svůj krok agentura zdůvodnila pokračujícím zhoršováním kvality aktiv, za něž mohou hypotéky denominované v cizích měnách, negativní vývoj segmentu komerčních nemovitostí a pokles čistého zisku celého sektoru. K tomu prý dochází kvůli celkově slabší obchodní aktivitě (poskytování úvěrů, přijímání vkladů), růstu nákladů na riziko a také nově uvalené bankovní dani.
Klíčový rating finanční síly byl snížen ze stupně „D“ na „D-“, což na dlouhodobé stupnici odpovídá stupni „Ba3“. Rating pro dlouhodobé i krátkodobé vklady v místní/cizí měně byl snížen na „Ba1/Not Prime“, oproti předchozí známce „Baa3/Prime-3“. Podle Moody´s toto nové hodnocení odráží rychlé zhoršování portfolia úvěrů, u nichž hrozí riziko nesplácení, a také výrazný tlak ziskovost banky způsobovaný potřebou držet větší rezervy a dodatečnými výdaji na zvláštní bankovní daň, jejíž výše dosáhla 17 % příjmů banky před započtení rezerv. Vzhledem k obtížným podmínkám pro fungování, které momentálně v Maďarsku panují, a také hraniční úrovni kapitalizace banky (Tier 1 na 7,6 %) hodnotí Moody´s výhled u hlavního ratingu BFSR negativně. Výhled u ostatních ratingů je stabilní, jelikož agentura očekává, že Hungary podpoří její rakouská matka.
Hungary provozuje v Maďarsku jednu z největších sítí poboček. V loňském roce se bance nedařilo – marže se sice udržely na slušných úrovních, ale dramatický nárůst nákladů na riziko a nová bankovní daň tvrdě dolehly na ziskovost. Tak jako ostatní finanční ústavy i Hungary ve velkém poskytovala úvěry v cizích měnách, obzvlášť ve švýcarských francích. Po výrazném oslabení maďarské měny se expozice na nezajištěné měnové riziko stala pro řadu klientů neúnosnou, což přispělo k výraznému nárůstu nesplácených úvěrů. Poměr úvěry/vklady dosahuje vysokých hodnot, i když většinu mezibankovního financování pokrývá rakouská matka. v Maďarsku také sužuje sektor komerčních nemovitostí, kde má expozici a kde je koncentrováno vysoké množství nesplácených úvěrů. Analytici KBC na zprávu očekávají negativní obchodní reakci u všech výše zmíněných bankovních titulů.
Kvůli obtížné situaci dlužníků maďarská vláda zvažuje možnost dotovat hypotéky v cizích měnách. Celková výše subvence by se mohla vyšplhat na 60 mld. HUF. Předtím se spekulovalo i o možnosti kurz HUF/CHF pevně zafixovat, což ale vláda následně popřela. Banky už řadu měsíců jednají s kabinetem premiéra Viktora Orbána o tom, jak zmírnit zátěž pro zadlužené klienty. Dokud se na stole neobjeví konkrétní vládní návrhy, očekává tým KBC na zprávy ohledně vyjednávání tlumenou reakci investorů.