V klidných vodách českého rybníčku se začala od ledna 2013 tvořit zajímavá formace na grafu akcie VIG. Akcie prožívá řadu měsíců trvající období oscilování v horizontálním trendovém kanálu mezi úrovněmi 930 a 1080 korun. Bariéry prozatím od ledna 2013 odolaly proražení.
Parametry obchodu
- Horizont – dva až tři měsíce
- Možnosti zajištění rizik – warrant / stop-loss pokyn
Dnes se akcie obchoduje kolem 1060 Kč za akcii a oslabuje okolo 0,2 %. U akcie vidíme odražení kurzu od horní rezistenční hladiny zhruba na hladině 1080 až 1090 Kč.
K největšímu falešnému proražení supportu došlo na konci druhého kvartálu v roce 2013 na lokálním minimu cca. 890 Kč za akcii. Odtud se kurz během několika dnů vrátil zpět do pásma oscilace. K této situaci došlo v intervalu od 21.6. do 5.7.2013 to znamená 14 dnů mimo pásmo oscilace.
Jako pomocné potvrzovací indikátory využijeme Stochastic Slow 5,3 a Bollinger Bands v kombinaci s chartingem. Pro vstup do trhu lze využít signálu, kdy při překoupeném trhu nad hladinou 80 se trend vývoje Stochastic Slow obrátí směrem dolů a signální křivka %K protne jednoduchý třídenní klouzavý průměr shora %D. Navíc by se měla obchodovat akcie okolo horní rezistentní hladiny a horního bollingerova pásma.
Existují intervaly, kdy není žádoucí vstupovat do trhu ani v jednom směru. Je to situace, kdy dojde k protnutí Stochasticu mezi hladinami 20 a 80 a zároveň protnutí několika barů s jednoduchým dvacetidenní klouzavým průměrem (v grafu - fialovorůžová barva). Poměrně jasně je to patrné v 1Q 2014, kdy je nastoupený směr korigován a akcie znovu oslabuje. Jde o situaci, kdy trend akcie je slabý a mohlo by snadno dojít k otočení proti otevřené pozici.
Zajištění rizik
Zajištění proti rizikům můžeme provést dvěma způsoby. První z nich je klasický stop-loss pokyn v určité vzdálenosti od bariéry. Druhou velmi elegantní cestou zajištění rizika je zakalkulování opční prémie do nákladů obchodu. Následně nákup Call nebo Put opce se strike cenou ve výši resistence úrovně minus prémie nebo support úrovně plus prémie.
Současný kurz pod úrovní rezistence, kdy se před krátkou dobou téměř protnul s bollingerovým pásmem a zároveň signál od Stochastic Slow nad hladinou 80 vyvolává víru v to, že se trend obrátil a akcie by mohla klesat k hladině supportu. Proto lze případně uvažovat nad krátkou pozicí nebo vyčkat a po splnění několika jednoduchých signálů zkusit otevřít později okolo hladiny 900 Kč za kus dlouhou pozici.
Text: autor
Data: Reuters
Uvedený text vyjadřuje názor redaktora Patria Online a nelze jej považovat za jednotné stanovisko společnosti Patria. Prosíme přečtěte si rovněž:
Podmínky užívání www stránek Patria Online a Investiční disclaimer.