Hledat v komentářích
Investiční doporučení
Výsledky společností - ČR
Výsledky společností - Svět
IPO, M&A
Týdenní přehledy
 

Detail - články
Zklamání z PMI v eurozóně... denní přehled Trhy, data, výsledky

Zklamání z PMI v eurozóně... denní přehled Trhy, data, výsledky

2.5.2012 17:57
Autor: Research, Patria Finance

ubsEvropské akcie otevíraly výrazně silnější, když doháněly včerejší růst na Wall Street. Postupně ale své zisky odevzdávaly. V zámoří se obchoduje v červeném. Finančním trhům dnes udávala směr makrodata, která z obou stran Atlantiku přinesla špatné zprávy. Dopolední indexy nákupních manažerů z eurozóny negativně překvapily stejně jako následně zpráva ADP o zaměstnanosti v soukromém sektoru americké ekonomiky. Průmyslové objednávky vyšly zhruba v souladu s odhady. Pražská burza následovala své západní protějšky, směrem dolů ji tlačily tituly ČEZ, KB i Erste. Opačným směrem se vydala CETV, kterou už včera v Americe podpořily korporátní zprávy. Eurodolar oslabil s daty z eurozóny a následně se stabilizoval. V případě koruny vidíme vedle vnějších faktorů i negativní vliv domácího PMI. Španělské výnosy za dnešek vzrostly, na dalších dluhopisových trzích v eurozóně sledujeme smíšený vývoj.

Finanční trhy v číslech:
  2.5.   1.5.   Změna za den   Změna za rok
3M Pribor 1,25 1,25 0 0,04
2Y IRS 1,49   1,51   -0,02   -0,62
10Y IRS 2,16 2,17 -0,01 -1,05
CZK/EUR 24,96   24,91   0,20%   3,30%
CZK/USD 18,98 18,82 0,90% 14,80%
USD/EUR 1,3149   1,3235   -0,60%   -10,00%
PX 933,3 937,7 -0,50% -25,90%
S&P 500 1398,5   1397,2   0,10%   4,30%
DJ STOXX 50 2406,4 2411 -0,20% -7,90%

 
Hlavní události:

ČR:
Mediální skupina CETV v pondělí v noci zveřejnila hospodářské výsledky za 1Q12 a zároveň oznámila plán pro snížení zadluženosti. Celkové tržby skupiny v 1Q12 meziročně klesly o 3,1 % na 167,4 mil. USD. Zklamáním jsou výnosy v segmentu vysílání, které meziročně poklesly o 6,8 % na zhruba 147 mil. USD. V ČR tržby klesly o 3,8 % y/y na 989 mil. , provozní marže nepatrně klesla na 39,1 % z 39,3 % před rokem. Společnost za 1Q12 vykázala celkovou ztrátu 13,4 mil. USD. Dobrou zprávou pro trhy byly oznámené kroky CETV pro snížení celkové zadluženosti skupiny s účastí Time Warner (vlastní 34,4 % v CETV) a Ronalda Laudera (vlastní 5 % akcií CETV). Podle dohody Time Warner firmu finančně podpoří úvěry za 300 mil. dolarů na refinancování dluhu. Součástí dohody o poskytnutí úvěrové linky je vydání nových akcií CETV, které tito významní akcionáři skupiny odkoupí a umoří tak část dluhu. Akcie dnes v Praze reagovaly růstem o 4,9 %.

Pondělní valná hromada držitelů české emise dluhopisů skupiny Orco 2011 podpořila restrukturalizaci dluhu společnosti. Již páteční valná hromada držitelů zahraničních dluhopisů 2010, 2013 a 2014 skupiny OPG schválila plán směny dluhu za akcie společnosti, který je součástí dohody s věřiteli dceřiné Orco Germany (OG). Akcie developera klesly v Praze o 7 %.

Index nákupních manažerů se po překvapivém zvýšení v březnu na 52,1 bodu v dubnu snížil na 49,7 bodu a opět naznačuje kontrakci průmyslové výroby. Ve světle výsledků ze zemí eurozóny nejde o nijak překvapivý vývoj. Sousední země jsou na tom podobně: v Maďarsku došlo ke korekci březnové výchylky a index klesl z 57,7 na 46,9 bodu, v Polsku se tento ukazatel snížil z 50,1 na 49,2 bodu.

Evropa:
Z eurozóny nepřicházejí příznivé informace. Předběžná data o indexech nákupních manažerů za duben byla revidována níže. V eurozóně jak ocelku tento indikátor průmyslové aktivity klesl z 47,7 v březnu na 45,9 minulý měsíc V Německu došlo k jeho snížení z 48,4 na 46,2 bodu, ve Francii se mírně zlepšil z 46,7 na 46,9 bodu, v Itálii ovšem výrazně propadl z 47,9 na 43,8 bodu.

Míra nezaměstnanosti v eurozóně podle očekávání v březnu stoupla o desetinu procentního bodu na 10,9 %. Nejvyšší nezaměstnanost trápí Španělsko (24,1 %), nejnižší byla naopak registrována v Rakousku (4,0 %). 
 
Zisk švýcarské banky UBS klesl v 1Q12 meziročně o 54 % na 827 mil. CHF, přesto předčil očekávání trhu. Za poklesem stojí účetní ztráta z přecenění vlastního dluhu ve výši 1,2 mld. CHF a 17procentní propad příjmů v investiční divizi, která prochází zeštíhlením. Potěšila naopak divize správy aktiv, která zaznamenala čistý příliv nových prostředků o objemu 11 mld. CHF. Zisk v divizi, jedné z klíčových pro budoucnost banky, tak narostl meziročně o 24 % na 803 mil. CHF. Akcie přidávají přes 3 %.

Dubnové prodeje automobilky Mercedes v USA narostly meziročně o 24 %, konkurenční BMW vykázala 12procentní nárůst. Německé automobilky se tak vystřídaly v čele letošního řebříčku luxusního segmentu trhu. Akcie koncernu Daimler odepisují 2 %, akcie BMW rovněž.

USA:
Po včerejším pozitivním překvapení u indexu ISM dnes nabídla zámořská statistika méně příznivé údaje. Zaměstnanost v soukromém sektoru se podle dat společnosti ADP v dubnu zvýšila pouze o 119 tis. osob, zatímco se očekávalo zvýšení o 170 tis. O měsíc dříve zaměstnanost stoupla o 201 tis. osob.

Průmyslové zakázky v březnu klesly o 1,5 %, výrazněji, než se očekávalo, po únorovém růstu o 1,1 %. Důvod již ukázal dřívější report o zakázkách zboží dlouhodobé spotřeby: pokles objednávek civilních letadel a souvisejících produktů. 
 
Karetní společnost MasterCard zvýšila v 1Q12 zisk o 21 % na 682 mil USD, neboli 5,36 USD na akcii. Nadále pokračuje celosvětová migrace k bezhotovostním platebním systémům. Tržby společnosti vzrostly meziročně o 17 % na 1,8 mld. USD, počet zpracovaných transakcí dokonce o 29 %. MasterCard také dokázala navýšit svůj tržní podíl, především na domácím trhu. Akcie ztrácejí 2 %.

Kabelová společnost Comcast vydělala v 1Q12 45 c na akcii při 23procentním růstu tržeb a předčila tak očekávání trhu. Výsledky se opírají o přibývající uživatele vysokorychlostního internetu, kteří nahrazují pokles předplatitelů video služeb. Průměrné tržby na předplatitele kabelové televize ale narostly o 8 %. Společnost navíc uvedla, že v průběhu kvartálu odkoupila zpět akcie o objemu 750 mil. USD. Akcie i tak odevzdávají přes 2 %. 
 
Mediální koncern Time Warner vykázal v 1Q12 zisk ve výši 67 c na akcii oproti trhem očekávaným 64 c. Tržby stouply meziročně o 4 % na 7 mld. USD, zejména díky 6procentnímu nárůstu příjmů z reklamy. Filmová studia navýšila tržby o 7 % na 2,8 mld. USD. Akcie odepisují 1 %.

Ostatní:
Ze zemí BRIC přichází smíšené ekonomické signály: V Číně se index nákupních manažerů zvýšil z 48,3 na 49,3 bodu, v Rusku stoupl z 50,8 na 52,9 bodu, ale v Brazílii se snížil z 51,1 na 49,3 bodu.

Očekávaná data následujícího dne:
  Událost Konsensus Předchozí
13:00 ČR - ČNB rozhoduje o sazbách 0,75% 0,75%
13:45 EMU - ECB rozhoduje o sazbách 1,00% 1,00%
14:30 USA - Žádosti o dávky v nezaměstnanosti 377 k 388 k
16:00 USA - ISM ve službách 55,3 56

 
Očekávané firemní události:

  Společnost Výsledky za Očekávaný čistý zisk
8:00 Komerční banka 1Q12 3,31 mld.
7:00 Societe Generale 1Q12 1,160 EUR
7:00 HeidelbergCement 1Q12 -0,726 EUR
07:15 Metro 1Q12 -0,166 EUR
07:30 Infineon Technologies 2Q12 0,096 EUR
7:30 BMW 1Q12 1,680 EUR
8:00 Verbund 1Q12 0,391 EUR
8:00 MAN 1Q12 1,277 EUR
8:00 TGS Nopec Geophysical 1Q12 0,477 USD
8:00 Deutsche Lufthansa 1Q12 -0,880 EUR
08:00 GN Store Nord 1Q12 0,473 DKK
8:00 BG Group 1Q12 0,373 USD
8:30 Continental 1Q12 1,848 EUR
  Finmeccanica 1Q12 0,070 EUR
Antofagasta 1Q12 0,490 USD
  Randgold Resources 1Q12 1,196 USD
B/MKT James River Coal 1Q12 -0,663 USD
B/MKT Cardinal Health 3Q12 0,877 USD
B/MKT Alpha Natural Resources 1Q12 -0,060 USD
B/MKT El Paso 1Q12 0,280 USD
B/MKT Quanta Services 1Q12 0,172 USD
14:00 Apache 1Q12 3,068 USD
22:00 Kraft Foods 1Q12 0,562 USD
A/MKT Southwestern Energy 1Q12 0,320 USD
A/MKT CF Industries Holdings 1Q12 4,952 USD
A/MKT Fluor 1Q12 0,868 USD
A/MKT First Solar 1Q12 0,484 USD
A/MKT AIG 1Q12 1,132 USD
LinkedIn 1Q12 0,094 USD
  GM 1Q12 0,853 USD
Viacom 2Q12 0,894 USD

 

Tip: T.O.P. – Trhy o páté z Patria.cz

Denní komentované shrnutí událostí na finančních trzích u nás i ve světě, odesíláno v pracovních dnech mezi 17. a 18. hodinou. Přihlaste se k odběru nového souhrnu ZDE!


Váš názor
Na tomto místě můžete zahájit diskusi. Zatím nebyl zadán žádný názor. Do diskuse mohou přispívat pouze přihlášení uživatelé (Přihlásit). Pokud nemáte účet, na který byste se mohli přihlásit, registrujte se zde.
Aktuální komentáře
23.5.2018
17:01Rusnok: Pomalejší růst koruny může otevřít dveře k rychlejšímu zvyšování sazeb
16:56Hrozí útok investičních „čelistí“. Jak na něj reagovat?
16:17Jak to bude s výplatou dividendy banky Moneta?
16:15Akcionáři Lowe's čekali horší scénář. Akcie rostou  
16:09Pražská burza, finanční trhy: Diskutujte s analytikem a makléřem Patrie 4. června v Liberci!
15:45EUC a.s.: Dluhopis VAR/22 - úroková sazba na druhé výnosové období
15:33Roboti v polích mohou znamenat potíže pro agrochemické giganty
13:48Soros projevil Tesle důvěru? Možná mu šlo o něco úplně jiného
13:29EK varovala ČR, že penzijní systém může ohrozit veřejné finance
12:57Evropská komise: ČR plní dvě ze čtyř kritérií pro přijetí eura
12:22Jak Sephora vybudovala impérium a přežila apokalypsu
11:08Nálada v eurozóně na 15-ti měsíčních minimech, je čeho se bát?
10:38VIG táhne PX nahoru. Výsledky posílají akcie o 0,96 % výš  
10:21Trump není spokojený a odnáší to i koruna. Optimismus z úvodu týdne je pryč  
9:43Americký Kongres uvolnil pravidla pro dozor nad bankami
9:17Rozbřesk: Koruna opět ztrácí půdu pod nohama
8:55Pojišťovna VIG ve čtvrtletí s lepším ziskem i inkasem pojistného
8:54VIG má lepší výsledky a majitel Pegasu dohodl obří akvizici  
8:45Majitel Pegasu dohodl obří akvizici producenta netkaných textilií a otevřel si trhy USA i Asie
8:28PKN Orlen chce vykoupit zbytek akcií Unipetrolu za 380 korun za akcii

Související komentáře
Nejčtenější zprávy dne
Nejčtenější zprávy týdne
Nejdiskutovanější zprávy týdne
Denní kalendář hlavních událostí
ČasUdálost
9:30DE - PMI v průmyslu
10:00EMU - PMI v průmyslu
10:30UK - Harmonizovaný CPI, y/y
16:00USA - Prodeje nových domů
20:00USA - Zápis z jednání FOMC