Aktualizace (23. 6. 2016 23:41): Evropské akciové indexy ve čtvrtek solidně posílily. Na ně navázaly ty americké. V případě amerických akciových indexů se jednalo o největší růst v uplynulém měsíci s tím, jak investoři byli optimističtější ohledně hlasování ve Velké Británii. Nejlépe si vedly bankovní tituly a akcie ze segmentu Materials. DJIA přidal 1,29 % nad metu 18 tisíc na 18 011,07 bodů, S&P 500 se vytáhl o 1,34 % a Nasdaq si připsal pěkných 1,59 %.
Nyní čekáme na první tvrdá data o možném setrvání nebo odchodu Británie z EU. Podle průzkumů, který udělala agentura YouGov dnešní den na vzorku 3000 respondentů, by měla zvítězit varianta setrvání Británie v EU. Ovšem to je jen další průzkum. Reálné hlasování ještě není vůbec rozhodnuté.
Nigele Farage (UKIP) ovšem již připustil variantu, že varianta setrvání možná skutečně zvítězila v referendu.
Aktualizace (23. 6. 2016 21:37): Evropská seance skončila v pozitivním teritoriu v solidních ziscích. Britský FTSE100 si dnes došel pro 1,23 %, francouzský index CAC40 vzrostl téměř dvě procenta na 4 465,90 bodů. Německý index DAX si připsal +1,85 % na 10 257,03 bodů.
Americká seance se zatím tváří jako navázání a prodloužení pozitivního sentimentu. Tady už je ovšem patrnější rezervovanější vnímání celého Brexitu. Dow Jones zatím obchoduje v plusu skoro 1 %, širší index S&P 500 roste nepatrně přes jedno procent a Nasdaq, který byl na začátku americké seance nejméně performujícím akciovým indexem z této trojice nejznámějších, je nyní vedoucím indexem se ziskem 1,23 %.
Britům zbývá do konce hlasování už jen desítky minut. V některých oblastech Londýna může a dochází k problémům, kvůli zaplaveným částem Londýna. Vlaky a další spoje nabraly časová zpoždění a tak se bude hlasovat opravdu až do poslední minuty v některých okrscích.
Světová média si ulehčují čekání na finální čísla mírně zábavnými informacemi. Někde ukazují na Twitteru zásobu sladkostí na dnešní noc, ve velkých bankách se připravují týmy traderů na noční obchodní seanci zatímco vrcholí kampaň ostatních Evropanů – Free Hug for Brits – nebo-li objetí pro Brity zdarma – úsměvná akce snažící se přesvědčit Brity, aby zůstali součástí EU.
Zpět k obchodování - jak jsme již několikrát informovali. Skutečně nejžhavějším obchodováním bude dnes a zítra procházet forex. Eurodolar zatím drží nastoupený trend přes celý den. EURo je zatím silnější proti dolaru o 0,43 % na 1,1345. Britská libra před koncem evropské seance mírně ztrácela nabrané zisky, to se ovšem s americkou seancí změnilo. Aktuálně se na libře proti dolaru obchoduje do +0,75 % na 1,4819. Švýcarský frank přes den ztrácel. Nyní je situacen taková, že se obchoduje na 0,9598 (-0,03 %).
Aktualizace (23.6.2016 16:25): Evropské akciové indexy mírně ztrácejí nabrané zisky. Viděli jsme je se zisky přes 2 %. Aktuálně mírně ztrácí a jejich denní výkon se tak dostává k 1 %. Nejvíce na výkonu ztrácí britský FTSE100. Pravděpodobně se investoři drží raději jistoty a zbavují se aktiv, než aby zůstávali v pozicích a věřili v to, že mají pravdu a referendum skončí dobře pro příznivce setrvání Británie v EU. Aktuálně FTSE100 získává +0,4 %, DAX se obchoduje se ziskem +0,98 %. Francouzský CAC40 a Euro Stoxx 50 si také drží zisky kolem jednoho procenta.
Amerika se přidala k rally, kterou otevřela Evropa. Hlavní americké indexy se obchodují v zisku. Dow Jones aktuálně přidává +0,72 %, širší index S&P 500 získává zatím +0,8 % na 2102 bodů. Technologicky laděný Nasdaq se posunuje vzhůru o 0,9 %.
Na měnovém trhu je situace i nadále stejná. Jen ztráty a zisky kromě japonského jenu už nejsou tak výrazné jako během dopoledního obchodování a obchodování po obědě. Euro nadále získává nad dolarem +0,67 % a obchoduje se na 1,1370. Japonský jen patří dnes mezi šampióny. Blíží se 106 jenům za jeden dolar a aktuální zisk se zastavil zatím na hodnotě +1,28 %. Samozřejmě ostře sledovaná britská libra je v zisku proti dolaru. Ale už není tak markantní jako během dne. Zisk aktuálně činí +0,46 % a obchoduje se na 1,4767. Někteří investoři z londýnské City oznámili, že neočekávají velké výkyvy v hodnotě libry. Potenciál pro spekulace je podle nich již vyčerpaný, takže omezený.
Nelze si nevšimnout i slušného výkonu australského dolaru, který získává 1 % proti americkému dolaru a obchoduje se na 0,7575. Nicméně tam vazba na Brexit je spíše minimální, bude více souviset s pohyby na komoditních trzích apod. Přesto doplňuje obraz rozkolísanosti měnového trhu před samotným klíčovým verdiktem. Podtrhuje to i možnou nervozitu z nejistoty, kterou Brexit vnáší do obchodování.
Výnosy britských dluhopisů jsou stále vyšší než byly včera, ovšem během dne rostly výnosy výrazněji. V současné době se vracíme na úrovně někdy z rána, ty jsou však stále vyšší než předchozí obchodní den. To se projevuje napříč maturitami a podobný vývoj probíhá i na dalších dluhopisech jiných zemí.
Aktualizace (23.6.2016 14:10): Nálada na trhu se příliš nemění, evropské akciové indexy jsou nastaveny stále do plusu. Jejich denní výkon se blíží dvěma procentům. Euro Stoxx 50 přidává přes 2,02 %. DAX i CAC se této metě blíží. Britský FTSE100 zatím drží zisky mírně nad procento.
Během posledních tří hodin obchodování byly uveřejněny některé průzkumy rozložení sil v elektorátu. Podle agentury Populus je pro setrvání v EU 55 % Britů, pro opuštění je spíše 45 %. Druhý průzkum agentury Ipsos Mori poukazuje na převahu Bremain nad Brexit v poměru 52 vs. 48 %.
Řada finančních institucí se připravuje na noční obchodování na forexu. Akciové trhy v Evropě budou mít možnost reagovat až při startu páteční seance, kdežto forex obchodovaný kontinuálně 24 hodin bude pravděpodobně prvním místem, kde uvidíme reakci.
Měnové páry rychle mění výkonnost, ale v obecném pohledu se od dopoledne příliš nezměnilo. Euro proti dolaru posiluje. Aktuálně +0,85 % na 1,1390. Jen proti dolaru posiluje přes procento. Obchoduje se kolem 105,5 JPYUSD, když jsme jen viděli již i nedaleko hladiny 106 JPYUSD. Aktuální výkon tak ukazuje mírně přes + 1 %. Frank proti dolaru ztrácí, nicméně již méně výrazně než dopoledne. Ztrácí -0,34 % a obchoduje se na 0,9547.
David Cameron ještě během samotného průběhu hlasování apeloval na Twitteru na britské voliče, aby volili zůstat v EU kvůli tomu, aby jejich děti a vnuci měli také před sebou světlou budoucnost.
Naopak zástupce opačného tábora Boris Johnson kontroval, že je to poslední šance pro Británii, jak dát věci do pořádku.
Na dluhopisovém trhu panuje obdobná situace jako dopoledne - britské, německé, americké i evropské dluhopisy ukazují rostoucí výnosy. Což by mohlo tak jako zbytek trhů ukazovat na uklidnění a důvěru trhů v Bremain.
Aktualizace (23.6.2016 11:23): V Británii se právě odehrává hlasování označované jako Brexit. Tomu předcházela dlouhá a urputná volební kampaň. A snad každý aspekt každé varianty nebyl opomenut. Aktuálně se dá pouze čekat na první výsledky. Které by měly být uveřejněny kolem půlnoci našeho času.
Aktuálně se obchoduje v západní Evropě v zeleném. To by nasvědčovalo tomu, že obchodníci nevěří tomu, že by se skutečně mohla realizovat varianta výstupu Británie z EU. DAX aktuálně posiluje přes jedno procento, britský FTSE100 také přidává přes procento. Obdobně obchodují akciové indexy ve zbytku západní Evropy. Dlouhodobě byly předvolební průzkumy poměrně vyrovnané, rozhodnout by mohli právě minoritní část tedy nerozhodnutí.
Zlato se během června podívalo po delší době nad 1300 USD za jednu unci. Ovšem to dlouho nevydrželo, když o víkendu přišly průzkumy ve smyslu vítězství Bremain. Aktuálně se drží zlato (XAU) na 1266 USD za jednu unci. A dnešek tedy zatím je jen +0,01 %.
Nejzajímavější vývoj sledujeme na měnách. Euro proti dolaru solidně posiluje. Obchoduje se kolem 1,1396 (+0,91 %). Libra proti dolaru také posiluje (+1,19 %); obchoduje se na 1,4831 proti dolaru. Švýcarský frank, jakožto bezpečný přístav, ztrácí svou pozici v páru proti dolaru. Tratí už téměř půl procenta, jak se ho investoři zbavují. Obchoduje se aktuálně na 0,9541 proti USD (-0,45 %).
Výnosy britských dluhopisů mírně rostou napříč splatnostmi. Stejně tak se děje na německých bundech.
Přinášíme vám ultimativního průvodce následující horskou jízdou na finančních trzích jménem Brexit. Ať už to dopadne jakkoliv, dá se očekávat silná reakce trhů. Finanční trhy reagují i na průzkumy mezi voliči. Sami jsme si to měli možnost ověřit při včerejší seanci, kdy přes víkend byly uveřejněny průzkumy, které jazýček vah přehoupnuly spíše na stranu tábora hlasujícího za setrvání země v EU.
Co se stane 23. června?
Ve Velké Británii proběhne referendum, aby se Britové rozhodli, zda chtějí zůstat součástí Evropské unie nebo ji chtějí opustit. Referendum v Británii se v obecné rovině příliš neliší od referenda, které známe v Česku. Jedná se o volbu na jednoduchou uzavřenou otázku, kdy téměř každý, kdo má právo volit se může svobodně rozhodnout hlasovat. Kterákoliv odpověď získá nejvíce hlasů, tak ta je vítězná.
Kdy se bude hlasovat?
Jak již bylo napsáno výše, hlasování proběhne 23. června 2016. Volební místnosti se otevřou přesně v 7 hodin ráno UTC+1 a uzavřou přesně v 22 hodin UTC+1. Vláda se rozhodla uspořádat referendum ještě před startem další migrační vlny, která by mohla rozpoutat ještě silnější protievropské nálady.
Kdy budou výsledky známé?
Volební místnosti se uzavřou v deset hodin večer britského času. První výsledky lze očekávat hodinu a půl po uzavření místností. Celkové výsledky se dají očekávat v pátek 24. června v časných ranních hodinách a finální čísla během dne.
Proč se hlasování vlastně uskuteční?
Premiér David Cameron při své volební kampani v roce 2015 slíbil, že pokud vyhraje volby, tak se zavazuje uspořádat referendu pro Brity o setrvání země v EU. Byla to odpověď na sílící hlasy uvnitř jeho vlastní strany a také sílící strany UKIP (UK Independence Party) Nigela Farage. Hlavně strana UKIP argumentovala, že se Velká Británie pořádně nebavila o smysluplnosti členství od roku 1975, kdy se Britové rozhodli zůstat v tehdejším Evropském hospodářském společenství (EHS).
Podle Camerona se EU od svého vzniku změnila. EU získala více kontroly nad dennodenním životem. David Cameron doslova prohlásil: „Je čas, aby se Britové znovu vyjádřili. Je na čase vyřešit tuto evropskou otázku v britské politice.“
Snažil se David Cameron vyjednat změnu pravidel pro Velkou Británii v rámci členství v EU?
Ano, snažil a také vyjednal. Na začátku roku 2016 to bylo velké téma, které Britové bedlivě sledovali. Cameronovi se podařilo vyjednat podmínky, které budou okamžitě platné, pokud Britové zvolí setrvání v EU. Britové by tak měli „speciální“ postavení v rámci unijní osmadvacítky. Co David Cameron vyjednal pro Británii?
• Migranti budou moci stále posílat dávky na děti zpět do svých domovských zemí. Cameron chtěl tyto praktiky úplně ukončit. To se mu nepovedlo, ale platba bude stanovena podle úrovně nákladů na živobytí v domovské zemi migranta namísto běžné úrovně ve Velké Británii.
• V současné době mohou migranti požívat benefity pro nízkopříjmové pracovníky. To chtěl Cameron zakázat úplně, ale nebylo mu to povoleno. Namísto toho nově příchozí nebudou mít možnost okamžitě uplatnit daňové úlevy a další benefity okamžitě. Slevy a benefity budou získávat postupně v závislosti na tom, jak dlouho budou v Británii. Přesné parametry ještě musí být stanoveny.
• Cameron vyjednal pro Velkou Británii výjimku, která říká, že Británie nebude nikdy muset přijmout společnou měnu. Získal také záruky, že EU nebude Británii diskriminovat za to, že používá jinou měnu. A další výhodu, která Británie dostane, je vyplacení veškerých britských peněz použitých na záchranu jakéhokoliv členského státu EU.
• Londýnská City bude ochráněna před silnou regulací ze strany EU.
• Vůbec poprvé si Británie zajistila jasný příslib toho, že Britové nebudou součástí snahy o „ještě užší unii“ s ostatními členy EU – stojí tedy mimo jeden z klíčových principů EU. Britové budou mít také „červenou kartu“ co se legislativy týče, nepřijmout automaticky vše.
Co je Brexit?
Brexit je především zkratka dvou anglických slov – Britain (Británie) a exit (odchod). Taktéž se občas objevuje výraz Bremain. Což je složenina písmene B jako Britain a anglického slovesa remain (nebo-li zůstat). Obě dvě varianty se obecně používají pro označení celého hlasování nebo toho kterého tábora. Výraz má také spojitost s Grexitem, který jsme si téměř prožili loni v podobnou dobu.
Kdo bude hlasovat?
K hlasování mohou přijít Britové, Irové a občané Commonwealthu, kteří jsou plnoletí a jsou rezidenty Velké Británie. Dále mohou hlasovat britští občané žijící v zahraničí, kteří byli na seznamech elektorátu v posledních 15 letech. Navíc budou moci hlasovat občané na Gibraltaru, kteří v normálních volbách právo hlasovat nemají.
Zdroj: Bloomberg, BBC, The Guardian