Pravidelné investování může být pro řadu lidí způsobem, jak zmnožovat svoje bohatství. Patria Finance nyní nabízí možnost pravidelného investování do burzovně obchodovaných fondů (ETF). Jde o pravidelné úložky do populárních nástrojů, které mohou začínat už na 500 Kč měsíčně. Více se k aktuální investiční příležitosti dozvíte z rozhovoru s Honzou Kovalovským, vedoucím online sales a marketingu, a Martinem Novotným, který je za vývoj pravidelných investic v Patria Finance odpovědný.
Co to jsou ETF a jaké jsou hlavní výhody investování do nich?
Jan Kovalovský: Exchange Traded Funds (ETF) jsou moderní finanční nástroje umožňující nákup celé báze zvoleného akciového indexu jedním obchodem. Mezi hlavní výhody patří diverzifikace, likvidita a dostupnost. Nesmíme zapomenout také na výhodu bezpečí směrem k emitentovi daného ETF. V případě úpadku emitenta ETF se investoři nemusí obávat o svůj majetek, protože je oddělený od majetku investiční společnosti. Poslední výhodou, kterou zmíním, jsou bezkonkurenčně nízké transakční náklady v sektoru pravidelných investic.
Patria Finance nabízí konkrétně pravidelné investice do ETF. Mohl bys vysvětlit, na jakém mechanismu tyto pravidelné úložky fungují?
Martin Novotný: Je to velmi jednoduché – každý 15. den v měsíci je na klientův účet automaticky nakoupen takový počet ETF v objemu částky, kterou klient ve svém pokynu pro pravidelnou investici na jejím počátku specifikoval. Je pak už jedno, jestli si pro své nákupy převede finanční prostředky najednou třeba na celý rok, nebo nastaví trvalý příkaz z bankovního účtu. Hlavní kouzlo pravidelných investic je pak samozřejmě skutečnost, že je investováno dlouhodobě a nákupní cena je tak vlastně ve svém součtu stále průměrována. Portfolio složené z takovýchto dlouhodobých pravidelných nákupů je pak méně náchylné na tržní výkyvy.
O jaká ETF jde? Mohl bys je představit?
JK: Nabídka je poměrně široká. Zainvestovat lze například do hlavních světových indexů, jako je americký index Nasdaq , složený hlavně z akcií technologických firem jako .com nebo Alphabet, dále širší americký index S&P 500 nebo panevropský akciový index Stoxx Europe 600, pod který spadají tituly jako nebo . Dále pak také do státních dluhopisů ekonomicky nejvyspělejších zemí G7 či evropských korporátních dluhopisů.
Jaká je průměrná výnosnost?
JK: Akciová ETF mají za poslední rok průměrnou výkonnost zhruba 8 %. Naopak dluhopisová ETF skončila minulý rok ve ztrátě -2,51 %, což ale samozřejmě není zárukou budoucího vývoje. Výkonnost příslušných ETF odpovídala obecné situaci na trzích, kde se loni výrazně dařilo právě akciím, zatímco dluhopisový trh, zdá se, obrátil konečně dolů. Podobný trend by měl vydržet, ale rozdíly asi letos budou daleko menší.
Bude se nabídka do budoucna rozšiřovat?
JK: Do budoucna jsme připraveni rozšiřovat nejen nabídku pravidelných investic, ale máme v plánu rozšířit naší nabídku o další moderní produkty, na které se mohou naši klienti v blízkých měsících těšit.
Jan Kovalovský
Investoři jsou různí, někteří dávají přednost riziku, jiní jsou založení spíše konzervativně. Pro jakého investora jsou pravidelné úložky do ETF určené? Komu bys je doporučil?
JK: V současné nabídce dominují převážně akciové ETF sledující výkonnost hlavních světových indexů, které zahrnují široké spektrum akcií. Tím je riziko výrazně diverzifikované. Tento typ investice je tedy spíše pro konzervativnější investory, kteří myslí na svoji budoucnost moderním způsobem.
Veřejnosti může být známější spíše investování do fondů. Jaký je mezi oběma způsoby investic rozdíl?
MN: Rozdílů je několik. Ještě jednou bych zopakoval, co už zmínil Honza: Investování do podílových fondů je zpravidla spojeno s vyššími poplatky, které většinou dosahují několika procent z investované částky ročně. Často jde o vstupní poplatek plus poplatek za správu. Je to proto, že podílový fond je řízen aktivní správou příslušnými portfolio manažery. ETF, se kterými pracujeme my, naproti tomu pasivním způsobem poměrně přesně kopíruje tržní vývoj podkladového aktiva, tedy například akciového indexu. To jeho nákladovost sráží spíše na desetiny procenta. ETF jsou obchodovány na burze s mnohonásobně vyšší likviditou, podílové fondy klient většinou nakupuje přímo od emitenta a jsou oceňovány pouze jednou denně. Naopak nevýhodou ETF je fakt, že prozatím nejsou emitovány v českých korunách, a investor tak nese měnové riziko.
Obchodování s ETF ve frakcích dělá Patria Finance jako první v České republice? V čem spočívá výhoda pro investory?
MN: Nákupy frakcí mají svůj logický důvod – ETF mohou být poměrně drahá v absolutní hodnotě (např. 120 EUR za jeden kus), což pravidelnou investici komplikuje. Ne každý je ochoten pravidelně investovat částku blížící se třem tisícům korun. Nákupem frakční části je tak možné investovat menší částky, a to již od 500 Kč, nebo ekvivalentu 20 EUR, a pořídit tak třeba 0,2679 kusu daného ETF.
TIP: Zde naleznete další informace o pravidelných investicích do ETF
Jak probíhal vývoj?
MN: Nejtěžší na celém projektu bylo implementovat do praxe obchodování s frakcemi. Jsme skutečně první v ČR, kdo se do této problematiky pustil, ale považujeme ji za nezbytnou i vzhledem k dalším projektům a produktům, které máme v Patria Finance v plánu v nejbližší době představit. Vývoj samotného rozhraní pro zadání pravidelné investice do ETF pak už byl poměrně jednoduchý, protože již delší dobu pro své klienty nabízíme pravidelné investice do podílových fondů. Částečně jsme tak mohli použít stávající infrastrukturu.
Martin Novotný
Existují nějaká rizika spojená s touto investicí?
JK: Existuje riziko tržní, tedy ztráty ze změny tržních cen. Je to stejné riziko, jaké existuje při běžném nákupu akcií, jejichž ceny kolísají nahoru a dolů. A dále je tu již zmíněné riziko měnové, které se může projevit negativně pohybem kurzu měn při zachování hodnoty ETF.
MN: Honza vše zmínil poměrně podrobně, já bych ještě rád doplnil, že pravidelné investování je zajímavým doplňkem jakéhosi „spoření“, nicméně v žádném případě není pro každého a spoření by se za investování nemělo zaměňovat.
Pokud se lidé pro pravidelné investice do ETF přes Patrii rozhodnou, jak mají konkrétně postupovat?
JK: Po zvážení všech pro a proti je třeba uzavřít smlouvu s Patrií. Následně si již lidé mohou vybrat ETF z nabídky, kterou snadno naleznou v naší obchodní platformě, a zvolit si svůj preferovaný objem pravidelné měsíční investice. V poslední řadě je vhodné počítat s touto investicí i ve svém měsíčním plánování a mít na účtu dostatek finančních prostředků nejpozději k 15. dni v měsíci.
TIP: Zde si můžete založit zdarma účet pro pravidelné investice online
TIP: Chystáme další bezplatný webinář o pravidelném investování do ETF, přihlásit se můžete ZDE.
Jan Kovalovský
V Patrii působí v různých pozicích od roku 2008. Nejprve 6 let jako makléř Patria Finance, posléze tři roky jak manažer produktu Patria Forex. Od roku 2016 je Honza vedoucím on-line prodeje a klientského servisu. Před nástupem do Patrie působil 10 let jako profesionální triatlet, ještě předtím jako manažer AC Start Karlovy Vary.
Martin Novotný
Do Patrie nastoupil v roce 2012 na stáž na administrativní pozici. Posléze se stal součástí forex týmu Honzy Kovalovského, kde se věnoval měnovým párům a CFD komoditním derivátům. Od roku 2016 je v oddělení business designu zodpovědný za rozvoj investičních produktů a obchodních platforem.
Disclaimer: Výše uvedené sdělení není investičním poradenstvím ani investičním doporučením, nezohledňuje znalosti, zkušenosti v oblasti investování do investičních nástrojů ani finanční situaci investora, jeho cíle či postoj k riziku. Toto sdělení není nabídkou podle § 1732 zákona č. 89/2012 Sb., občanského zákoníku, ve znění pozdějších předpisů (dále jen „občanský zákoník“), ani veřejnou nabídkou podle § 1780 občanského zákoníku. Hodnota, cena či příjem z investičních nástrojů se může měnit anebo být ovlivněna pohybem směnných kurzů. V důsledku těchto změn může být hodnota investice do investičních nástrojů znehodnocena. Úspěšné investice v minulosti neindikují ani nezaručují příznivé výsledky do budoucna.