Aktualizováno Developerská skupina Property Group vstupuje do závěrečné fáze směny dluhu za akcie a nové dluhopisy. Poté, co získala souhlas lucemburského regulátora CSSF s prospekty nových akcií a dluhových poukázek, což byl krok nezbytný pro završení celé směny 89,9 % dluhu (počet dluhopisů, 89,3 % hodnoty dluhopisů) za akcie a nový dluh v rámci skupiny , realizuje akciovou část schválení. Přijímáno do obchodování na trhy v Paříži, Praze a Varšavě je celkem 64.577.483 nových akcií skupiny v rámci povinné části směny dluhu za akcie. Proces přijetí nově vydaných akcií na pražskou burzu probíhá, uvedl její mluvčí Jiří Kovařík. S ohledem na nižší likviditu titulu je cenový výkyv výrazný. Akcie po poklesu o bemála 19 procent vymezily nové historické dno 41 Kč/akcie, aktuálně v Praze obchodují se ztrátou 16,3 % nad úrovní 42 korun za akcii.
Efektem této části směny dluhu je oddlužení skupiny v rozsahu zhruba 490 milionů eur, vyjádřeno odpovídajícími částkami plateb za dluhopisy dle záchranného plánu. Náklady na realizaci emise dosahují zhruba 100 tisíc eur.
Až 89,9 procenta dluhopisů skupiny bude dle odsouhlaseného postupu směny vyměněno za celkem 64.577.483 nových akcií skupiny, vydaných k datu 3. září 2012. Směna dluhu se týká 50.272.605,30 eur z emise OBSAR 1 vydané dne 18. listopadu 2005 (dluhopisy OPG 2010), emise za celkem 1.400.000.000 Kč korunových dluhopisů 2006 (dluhopisy OPG 2011), kde zbývá splatit 300 milionů korun, emise 24.169.193,39 eur dluhopisů směnitelných za akcie Suncani Hvar z června 2005 (dluhopisy OPG 2012), dále 149.999.928 eur v převoditelných dluhopisech z června 2006 (dluhopisy OPG 2013) a emise OBSAR 2 z března 2007 v rozsahu 175.000.461,60 eur (dluhopisy OPG 2014). „Nové akcie budou vydány a poskytnuty k úpisu 3. září 2012 držitelům dluhopisů OPG nebo jejich zástupcům, kteří budou upisovat nové akcie podle dohod o úpisu akcií uzavřených mezi společností a držiteli dluhopisů OPG nebo jejich zástupci kolem 24. 8. 2012,“ uvedla k transakci dříve skupina . Cena nově vydaných akcií je asi 7,59 € na novou akcii a je založena na částce plateb za dluhopisy OPG podle záchranného plánu.
30 % akcií (včetně nových akcií) vydaných stranám společné dohody o restrukturalizaci dluhopisů ze 17. dubna 2012 v rámci restrukturalizace dluhopisů bude předmětem zákazu obchodování na období restrukturalizace dluhopisů včetně půl roku následujícího po dokončení této restrukturalizace, uvedla k obchodování s akciemi skupina . K míře naředění pak sdělilo: „Akcionář společnosti vlastnící 1% akciového kapitálu společnosti před vydáním nových akcií bude po vydání emise držitelem podílu ve výši 0,354 % akciového kapitálu společnosti."
Struktura akcionářů společnosti před vydáním 64,5 mil. akcií:
| MTone Limited | 3471862 | 9,8 | 9,9 |
| Maple Leaf Macro Volatility Master Fund | 2479902 | 7 | 7,1 |
| August Finance Fund SPC | 2417978 | 6,8 | 6,9 |
| MSREF V Turtle B.V. | 2000000 | 5,6 | 5,7 |
| Credit Suisse Securities Europe | 1487941 | 4,2 | 4,2 |
| UBS AG | 1291456 | 3,6 | 3,7 |
| Brennus Fund Limited | 1277222 | 3,6 | 3,6 |
| Jardenne Corporation S.ar.l. | 1284736 | 3,6 | 3,7 |
| Lansdowne Capital | 1000000 | 2,8 | 2,8 |
| ING Towarzystwo Funduszy Inwestycyjnych S.A. | 819274 | 2,3 | 2,3 |
| Axa Investment Managers | 748303 | 2,1 | 2,1 |
| Jean-François Ott (přímo i nepřímo) | 306067 | 0,9 | 0,9 |
| Finance Consulting | 300000 | 0,8 | 0,9 |
| Finplat | 300000 | 0,8 | 0,9 |
| M. Silvano Pendretti | 113215 | 0,3 | 0,3 |
| Courcelette Holdings LLC | 30000 | 0,1 | 0,1 |
| Pokladinční poukázky | 270915 | 0,8 | zrušeny |
| Jiné | 15816535 | 44,7 | 45 |
(Zdroj: Orco, Bloomberg)
Druhý prospekt, schválený CSSF v minulém týdnu, znamená možnost přijetí k obchodování v rámci směny dluhu nově vydávaných poukázek v celkovém objemu až 75.200.000 eur v rámci dobrovolné směny zbývajících dluhopisů skupiny a v rámci divize Germany.
Jaký je harmonogram uvádění akcií a dluhu?
3. září 2012 vydání nových akcií, uvedení po bok dosavadního rozsahu emise na burzy v Paříži, Praze a Varšavě
6. září 2012 zahájení nabídky na směnu dluhu za nový
24. září 2012 vyprší lhůta pro odvolání směny
27. září 2012 vyprší lhůta pro účast v nabídce
1. října 2012 budou oznámeny výsledky směny
4. října 2012 budou vydány nové poukázky a uvedeny do obchodování na burzu v Lucemburku
ve zprávě z minulého týdne dodalo, že druhá a konečná platba za celkem 7.848.073 akcií skupiny v rámci uplatnění konvertibilních dluhopisů skupiny jako součásti procesu směny dluhu v německé Germany připadá na 28. září tohoto roku. Rovněž podléhá schválení regulátora CSSF.
Prospekty, včetně podrobných podmínek transakce, jsou dostupné na webových stránkách skupiny (www.orcogroup.com).