Hledat v komentářích
Investiční doporučení
Výsledky společností - ČR
Výsledky společností - Svět
IPO, M&A
Týdenní přehledy
 

Detail - články
Na českém fondovém trhu se objevil nový fenomén – Katolický fond SICAV

Na českém fondovém trhu se objevil nový fenomén – Katolický fond SICAV

16.05.2014 13:39
Autor: Redakce, Patria.cz

Představitelé České biskupské konference (ČBK) dnes podepsali s investiční společností ČSOB Asset Managementem dohodu o vzniku Katolického fondu, jehož cílem bude zajistit dlouhodobou finanční správu volných prostředků Římskokatolické církve z části finančních náhrad vyplacených v rámci majetkového vyrovnání. „Chtěli jsme, aby způsob, jímž budeme zajišťovat budoucnost, byl zodpovědný, etický a dlouhodobě udržitelný,“ okomentoval založení fondu generální sekretář ČBK Tomáš Holub. 

Katolický fond bude investovat do instrumentů, které zajišťují stabilní a dlouhodobý výnos a současně jsou v souladu s etickým kodexem a hodnotami katolické církve. „Naším cílem je snaha o efektivní zhodnocení určených finančních prostředků jednotlivých biskupství z částečného majetkového vyrovnání. Investiční fond jim umožní vytvořit základnu pro samostatné fungování bez přímého financování státem,” říká Jan Barta, generální ředitel ČSOB Asset Management a statutární ředitel Fondu udržitelnosti Římskokatolické církve, a dodává: „Klíčová bude diverzifikace portfolia, a proto bude široce rozloženo mezi významné světové regiony a odvětví.“ 

Investiční fond Římskokatolické církve se bude skládat ze dvou podfondů s odlišnými investičními strategiemi. První podfond - Růstový bude postaven na dynamické strategii a začít fungovat by měl v nejbližší době. Druhý podfond - Výnosový bude založen na konzervativní investiční strategii a bude možné do něj vkládat prostředky přibližně od počátku příštího roku.

Dle vyjádření generálního sekretáře ČBK Holuba katolická církev v první fázi do fondu umístí méně než půl miliardy korun, ve velmi krátké době by ale částka měla překročit miliardu.

Římskokatolická církev je největším příjemcem v rámci církevních restitucí, které sestávají z navracení majetku a finančního příspěvku. Církve, které se státem uzavřely dohodu, mají podle přijatého zákona dostat nemovitý majetek v hodnotě přibližně 75 miliard korun. Za 30 let jim stát vyplatí také 59 miliard korun za majetek, který nemůže být vydán, neboť již dnes není v majetku státu. Z vyjednané částky kompenzací, k níž se ještě připočítá inflace, připadne římskokatolické církvi 47,2 miliardy, přičemž hodnota nárokovaného majetku byla odhadnuta na téměř 103 miliard korun. Současně se až na nulu bude snižovat státní dotace církvím.

Katolický fond bude mít podobu tzv. fondu SICAV, což je novinka, která existuje v české legislativě od 1. ledna letošního roku. Jde o investiční fond s vlastní právní subjektivitou. SICAV je modifikací akciové společnosti uzpůsobenou tak, aby vyhovovala požadavkům kolektivního investování. Vydává dva druhy akcií – zakladatelské, stejně jako každá akciová společnost, a investiční, s nimiž je spojeno právo na jejich odkoupení na žádost vlastníka. Významným specifikem je možnost vytvářet podfondy, účetně oddělené části jmění, které nemají právní subjektivitu, mohou však sledovat vlastní investiční strategii. To investorům dovoluje přesouvat prostředky mezi podfondy podle aktuálního investičního sentimentu, přesto v rámci jediného investičního fondu.

Katolický fond pod správou ČSOB tak nabízí novou formu investování finančních prostředků. Fondy s podobným zaměřením jsou však na Západě zcela běžné a také stále více populární. Například americké „katolické“ fondy nabírají neustále nové klienty a jejich výnos poráží tržní benchmark. Například fond New Covenant Growth Fund (NCGFX), který nikdy neinvestuje do společností zabývajících se například výrobou alkoholu, sázkových kanceláří, či zbrojařských firem, za poslední tři roky svým zhodnocením vždy porazil americký prémiový index S&P 500. Existují také investiční fondy, které své zásady na nákup a prodej jednotlivých titulů řídí podle muslimského práva šaría. Například německá Deutsche Bank spravuje velké investiční fondy, které jsou v souladu s právem šaría. 

(Zdroj: ČSOB, ČTK, Bloomberg)


Váš názor
Na tomto místě můžete zahájit diskusi. Zatím nebyl zadán žádný názor. Do diskuse mohou přispívat pouze přihlášení uživatelé (Přihlásit). Pokud nemáte účet, na který byste se mohli přihlásit, registrujte se zde.
Aktuální komentáře
04.08.2025
19:20Týdenní výhled: Většina cel vstupuje v platnost, v řešení Rusko a farma  
17:38Přichází roky vysokého růstu zisků?
17:18EK: Nejinovativnějšími zeměmi EU jsou Švédsko a Dánsko, ČR je na 19. místě
17:10Trump zavedl slibovaná cla. Kanada platí hned, většina od pátku. Jednání s Čínou a Mexikem pokračují
16:11Trh koriguje, ale korporátní zisky rostou: Ideální čas pro vstup, tvrdí Wilson z Morgan Stanley
14:54Hodiny tikají. Švýcarsko má čas do čtvrtka, aby snížilo Trumpovo vysoké clo
14:10Tesla přidělila Muskovi jako odměnu 96 milionů akcií v hodnotě 29 miliard USD
13:31Berkshire Hathaway hlásí slabší kvartál, odpis Kraft Heinz stál miliardy
11:44RMS Mezzanine, a.s.: Vnitřní informace
11:42Trhy se vzpamatovávají z konce minulého týdne, teď čekají na další vlnu firemních výsledků  
11:05Prodeje Applu se rozjely, ale akcie technicky zůstává zamčená pod důležitou rezistencí  
9:53Zaměstnanci Boeingu vyrábějící stíhací letouny vstoupili do stávky
8:51Rozbřesk: Propad amerického trhu práce vrací do hry zářijové zasedání Fedu
8:40ČNB bude sazby držet, OPEC+ zvyšuje těžbu a Trump si vzal na mušku kromě Fedu i statistický úřad  
6:09Hloupí AI tradeři začali vytvářet kartely. Raději zůstanou kolektivně pozadu, lepší řešení nehledají
03.08.2025
14:58Eigen z JP Morgan: Trhům i ekonomice se vede dobře, proč snižovat sazby?
8:21Víkendář: Spojeným státům by stačilo, kdyby se dostaly jen na polovinu míry zdanění Velké Británie
02.08.2025
15:02Měl by šéf Fedu Powell sám odstoupit kvůli útokům Trumpa a jeho vlády?
8:13Víkendář: Oddlužení Spojených států - pět scénářů
01.08.2025
22:01Trh se vyděsil špatnými daty z trhu práce  

Související komentáře
Nejčtenější zprávy dne
Nejčtenější zprávy týdne
Nejdiskutovanější zprávy týdne
Kalendář událostí
ČasUdálost
BioMarin Pharmaceutical Inc (06/25 Q2, Aft-mkt)
BioNTech SE (06/25 Q2, Bef-mkt)
Hims & Hers Health Inc (06/25 Q2, Aft-mkt)
ON Semiconductor Corp (06/25 Q2, Bef-mkt)
Palantir Technologies Inc (06/25 Q2, Aft-mkt)
Vertex Pharmaceuticals Inc (06/25 Q2, Aft-mkt)
16:00USA - Průmyslové objednávky, m/m