Hledat v komentářích
Investiční doporučení
Výsledky společností - ČR
Výsledky společností - Svět
IPO, M&A
Týdenní přehledy
 

Detail - články
Technické indikátory: Directional Movement Index (DMI)

Technické indikátory: Directional Movement Index (DMI)

07.09.2016 12:05
Autor: Redakce, Patria.cz

Indikátor DMI byl vytvořen J. Welles Wilderem a stanovuje, zda daný instrument bude v pozitivním nebo negativním trendu. DMI je navržen tak, aby signalizoval, který trend bude v současné době silnější.

  • +DI – pozitivní směrový indikátor
  •  -DI – negativní směrový indikátor

Klasické využití indexu je následující. Pokud -DI převyšuje +DI, investoři budou upřednostňovat krátké pozice a snažit se vyhnout pozicím dlouhým. Na druhou stranu, pokud je +DI vyšší než -DI, investoři budou upřednostňovat dlouhé pozice. Situaci je možné vidět na příkladu US30 níže. Z grafu je patrné, že se cena US30 zvedla o více než 100 bodů za pouhé dva dny krátce poté, co +DI převýšilo -DI. 

DMI_01

DMI lze použít také společně s ADX. Tyto dva indikátory společně mohou filtrovat nebo potvrdit obchodní signály. To může být velmi užitečný a přesný nástroj k posouzení, jakým směrem se daný instrument vydá.

DMI_02

 
Skvělá vlastnost technického indikátoru DMI je schopnost vidět nákupní a prodejní tlak ve stejnou dobu, což umožňuje stanovit dominantní sílu před otevřením pozice. Vezměme si měnový pár EURUSD jako příklad. Pokud je méně kupců oproti prodejcům a -DI je tak vyšší než +DI, bude přítomen silný negativní trend. Tento údaj by mohl být podnětem pro nastavení krátké pozice s očekáváním, že euro bude oslabovat proti americkému dolaru. 

Následně je vidět postupný pokles hodnoty -DI, to je signál k nastavení cenového limitu, protože se očekává, že ceny opět začnou stoupat, jakmile se indexní hodnoty znovu protnou. Mnozí investoři tento index používají k nastavení cenového limitu a zarážce (limit/stop), což je skvělý způsob k dosažení zajímavých zisků a minimálních ztrát. Například po otevření krátké pozice 21/10/2015 a jejím následném zavření 2/12/2015 (kdy se indexy protnuly znovu), hodnota eura spadla z 1,1370 na 1,0520 EURUSD, což by při investování jednoho lotu (v objemu 10 000) znamenalo zisk $850.

 

DMI_03 

Nicméně v každém technickém indikátoru se vyskytuje velké množství falešných signálů. Z tohoto důvodu je velmi obtížné posoudit, zda daný obchodní signál ve skutečnosti bude mít vliv na budoucí vývoj. Nastavení indexu na delší dobu pak umožňuje přesněji identifikovat současný trend a případně na něm profitovat. 

dmi

Pokud dochází k častému protínání linek, nemusí se vždy jednat o cenový trend. Cena instrumentu se v takovém případě obvykle pohybuje pouze stranou.

Detailnější analýza tohoto indikátoru by měla odhalit úspěšné kombinace, které mohou sloužit jako impuls pro otevírání a zavírání pozic. Po backtestingu měnového páru EURUSD (denní graf) za období 31/12/2015 až 24/08/2016 bylo zjištěno, že DMI opravdu dokáže předpovědět budoucí trend. Po každém protnutí hodnoty +DI a -DI jsme otevřeli virtuální pozice, viz graf níže.

DMI

Z výsledků backtestingu vyplývá, že při obchodování v objemu jednoho lotu by čistý zisk byl 2362 USD.

DMI

Autorem článku je Vojtěch Jirásek.


Čtěte více:

Centrální banky nás z deflační pasti nedostanou, čeká se na fiskální impuls
07.09.2016 10:00
Nejvýznamnějším projevem v Jackson Hole nebyla zahajovací řečí Janet Y...
Technická analýza - Index ISM trhy zklamal, euro na páru s dolarem zpět nad 1,1200 EURUSD
07.09.2016 9:40
EURUSD: Měnový pár se pohybuje nad denním pivotem. Oscilátor relativn...
Pražská burza přerušuje šestidenní růst; dolů jí stahují banky
07.09.2016 9:55
Pražská burza otevírá poklesem o 0,2 %, a tak přerušuje šestidenní růs...

Váš názor
Na tomto místě můžete zahájit diskusi. Zatím nebyl zadán žádný názor. Do diskuse mohou přispívat pouze přihlášení uživatelé (Přihlásit). Pokud nemáte účet, na který byste se mohli přihlásit, registrujte se zde.
Aktuální komentáře
19.09.2024
22:09Fed dodal akciím novou krev do žil, trhy oslavovaly "jumbo cut"  
17:39Fed konečně snížil sazby: Jak na to trh historicky reaguje a které akcie mají šanci stát se šampiony?  
16:58Wall Street se odpoledne připojuje k akciové jízdě  
15:38Britská centrální banka vsadila pauzu do snižování sazeb a libra okamžitě posílila. Chystá prodeje dluhopisů
15:13Pár poznámek k 50 bazickým bodům
13:49Než otevře Wall Street: DoorDash, Mobileye, Coinbase  
13:11NUPEH CZ s.r.o: Informace o předčasném splacení dluhopisu
13:02Rozpočtová rada: České veřejné finance směřují k udržitelnějšímu stavu
12:42Technická analýza: Udrží JPMorgan svůj růstový trend?  
12:13Tradiční tahanice "něco za něco" o financování americké vlády: Plán lídra republikánů selhal, další vývoj zatím nejasný
11:40Změna rozpočtu kvůli povodním: Letošní schodek naroste o 30 miliard korun, příští rok o 10 miliard
11:19Akcie se vezou na vlně optimismu. Fed posílil důvěru v příznivý výhled ekonomiky a měnové politiky  
9:01Rozbřesk: Fed se bojí nezaměstnanosti a tak startuje padesátkou. Pro korunu povzbuzením
8:37Fed snížil sazby o 50 bps, evropské futures zelenají. Investoři očekávají tzv. měkké přistání  
18.09.2024
22:07Jan Čermák: Fed se bojí nezaměstnanosti a tak startuje padesátkou
22:01Fed nasadil Wall Street pořádného brouka do hlavy  
20:27Prostor pro české firmy? ČEZ naváže strategické partnerství s firmou Rolls-Royce pro modulární reaktory
20:21Nová éra měnové politiky Fed začala. Zvolil agresívnější pokles sazeb tváří v tvář horšímu výhledu a hodlá v něm pokračovat
17:14Dluhopisy krátce před Fedem ztrácejí, zatímco Wall Street jen vyčkává  
16:38Pár úvah o férové hodnotě amerických akcií

Související komentáře
Nejčtenější zprávy dne
Nejčtenější zprávy týdne
Nejdiskutovanější zprávy týdne
Kalendář událostí
ČasUdálost
13:00UK - Jednání BoE, základní sazba
14:30USA - Index filadelfského Fedu
14:30USA - Nové žádosti o dávky v nezam.
16:00USA - Prodeje starších domů