Developerská skupina Property Group potvrdila, že k dnešnímu datu 10. září vstupuje do obchodování na pražské burze celkem 64,58 milionu nových akcií, vydaných ke dni 3. září 2012 v rámci povinné části směny dluhu za akcie. Titul odpovídal v úvodu poklesem o 6,9 procenta na 37,7 Kč, což je jeho dnešním minimem. Následně ale otočil k růstu o 3,73 % na 42 korun za akcii. Absolutní minimum titul vymezil dne 6. září na úrovni 33,01 Kč/akcie.
Skupina poté, co získala souhlas lucemburského regulátora CSSF s prospekty nových akcií a dluhových poukázek, což byl krok nezbytný pro završení celé směny 89,9 % dluhu (počet dluhopisů, 89,3 % hodnoty dluhopisů) za akcie a nový dluh v rámci skupiny , realizuje akciovou část schválení. Přijato do obchodování na trhy v Paříži, Praze a v blízké době má být přijato také na trh ve Varšavě celkem 64.577.483 nových akcií skupiny v rámci povinné části směny dluhu za akcie.
Efektem této části směny dluhu je oddlužení skupiny v rozsahu zhruba 490 milionů eur, vyjádřeno odpovídajícími částkami plateb za dluhopisy dle záchranného plánu. Náklady na realizaci emise dosahují zhruba 100 tisíc eur.
Až 89,9 procenta dluhopisů skupiny bude dle odsouhlaseného postupu směny vyměněno za celkem 64.577.483 nových akcií skupiny, vydaných k datu 3. září 2012. Směna dluhu se týká 50.272.605,30 eur z emise OBSAR 1 vydané dne 18. listopadu 2005 (dluhopisy OPG 2010), emise za celkem 1.400.000.000 Kč korunových dluhopisů 2006 (dluhopisy OPG 2011), kde zbývá splatit 300 milionů korun, emise 24.169.193,39 eur dluhopisů směnitelných za akcie Suncani Hvar z června 2005 (dluhopisy OPG 2012), dále 149.999.928 eur v převoditelných dluhopisech z června 2006 (dluhopisy OPG 2013) a emise OBSAR 2 z března 2007 v rozsahu 175.000.461,60 eur (dluhopisy OPG 2014). „Nové akcie budou vydány a poskytnuty k úpisu 3. září 2012 držitelům dluhopisů OPG nebo jejich zástupcům, kteří budou upisovat nové akcie podle dohod o úpisu akcií uzavřených mezi společností a držiteli dluhopisů OPG nebo jejich zástupci kolem 24. 8. 2012,“ uvedla k transakci dříve skupina . Cena nově vydaných akcií je asi 7,59 € na novou akcii a je založena na částce plateb za dluhopisy OPG podle záchranného plánu.
30 % akcií (včetně nových akcií) vydaných stranám společné dohody o restrukturalizaci dluhopisů ze 17. dubna 2012 v rámci restrukturalizace dluhopisů bude předmětem zákazu obchodování na období restrukturalizace dluhopisů včetně půl roku následujícího po dokončení této restrukturalizace, uvedla k obchodování s akciemi skupina . K míře naředění pak sdělilo: „Akcionář společnosti vlastnící 1% akciového kapitálu společnosti před vydáním nových akcií bude po vydání emise držitelem podílu ve výši 0,354 % akciového kapitálu společnosti."
Na propad akcií na historické dno 33 korun za akcii reagoval dne 6. září CEO společnosti Jean-Francois Ott prohlášením, že pád akcií vidí jako jedinečnou příležitost ke zvýšení svého podílu ve společnosti, což firma o den později doložila informací, že nakoupil 8 tisíc akcií OPG za celkem 11.680 eur. Dle CEO Otta je nyní v nejlepší kondici od počátku krize a dokončení konverze dluhu do akcií je pro firmu dobrou zprávou.
Ke dni 6. září zahájilo dobrovolnou část směny dluhu, která se týká konverze starých dluhopisů skupiny i dluhopisů Germany do nových dluhopisů skupiny, které mají být ke 4. říjnu vydány dle míry účasti v dobrovolné směně až za 75,2 milionu eur. Dobrovolná část směny dluhu se týká shodného rozsahu dluhopisů, jako u povinné části směny, plus dořešení u Germany, tedy dluhopisy vydané v květnu 2007. V platnosti zůstane případná část dluhopisů skupiny a dluhopisů Germany, kterou držitelé do výměny nenabídnou. U původních dluhopisů skupiny bude splatnost v roce 2020, u původních dluhopisů Germany v roce 2050.
Nové dluhopisy budou vydány v poměru 1 eura proti 1 euru splátky dle záchranného plánu. Nominálně to znamená výměnu jednoho nominálního eura dluhopisů OPG či OG za nový dluhopis s nominální hodnotou 1,2 až 1,4 eur (detaily v prospektu). Nové dluhopisy budou splatné 28. února 2018 a ponesou dvousložkový úrok „cash“ (od 5 % do 4 % v závislosti na splacení 50 % nominálu) a „payment-in kind“ (od 5 % do 3 % při splacení 50 % a 75 % jistiny). Jistina bude splácena v ročních platbách 2015, 2016, 2017 a 2018.
Harmonogram dobrovolné části směny dluhu:
6. září 2012 zahájení nabídky na směnu dluhu za nový
24. září 2012 5pm CEST vyprší lhůta pro odvolání směny
27. září 2012 5pm CEST vyprší lhůta pro účast v nabídce
1. října 2012 budou oznámeny výsledky směny
4. října 2012 budou vydány nové poukázky a uvedeny do obchodování na burzu v Lucemburku